是时候让人们更容易获得信用较低和首付较低的贷款了:FHFA认真考虑使现金短缺的美国人更容易抵押。

如果您不得不在2000年至2007年之间撰写关于房地产市场的两章,而在2007年至2014年之间撰写关于房地产市场的两章,那两者看起来会非常不同。一个人受到大量繁荣和民粹主义运动的指导,该运动向一心一意的人捐钱。最新一章是大指导 投资人 and low inventory。现在,这个长远的眼光把我们带到了现在。去年房屋价格稳步上升,但这不是因为公众首先跳水。最新的推动力来自“现金购买”和投资者主导地位的多年趋势。这种趋势已经放慢了。为了再次获得更多的兴趣,联邦住房金融局(FHFA)正在寻求使公众更容易获得贷款。自从该机构在上一次泡沫破灭后因失败而改名后,就不再理会这一事实,现在该机构再次负责监督房利美,房地美和12家联邦住房贷款银行。由于许多公众都不能要求5%的首付或信誉欠佳,因此FHFA正在寻求使人们更容易获得资格的条件。与其问为什么这么多人很难省下首付,还是为什么人们的信用评分较低,银行/政府混合体正在寻找使人们更容易承担高负债的大债务。

现金销售和FHA贷款

国家在很大程度上看到了 房客需求回潮. People would like 至 购买 but budgets simply do not allow people 至 purchase homes at current prices. For example, take a look at the volume of 现金销售:

现金销售

即使在美国的典型房屋中,例如209,000美元,大多数绝对也需要抵押。那只是游戏的名称。因此,当然,那些规避抵押贷款制度的人可以使用更大的现金池(即, 投资人). Those 投资人 are losing interest in many markets given how quickly prices went up. Value is harder 至 find. So it makes sense that now the FHFA is going 至 try 至 make cash strapped households leverage up at a point where prices are at multi-year highs.

在考虑PMI和其他费用的情况下,FHA贷款非常昂贵,已经占据了较低级市场的很大份额:

FHA贷款

即使FHA担保贷款只需要降低3.5%,但许多贷款现在都具有长期PMI,除非您用尽了所有其他借款选择权,否则没有什么理由走这条路。上图显示,自从最近实施了较长期的PMI选项以来,交易量也在下降。

宽松标准行得通吗?

It isn’t all 至 o clear that lowering standards will cause a massive resurgence or short-term burst similar 至 the home 购买ing tax credit we saw a few years ago. Those in the industry do see this as expanding the borrower pool:

2

15%的人认为这种扩张将带来更多的借款人。 65%的人看到了一些扩张,而20%的人看到了相对不变。我相信,您设定的门槛越低,您带来的人就会越多。这很明显。但是为什么降低门槛呢?如果我们带回无收入和无文件贷款,您将有很多人争先恐后地购买。债务并不吓scar美国人。

那么FHFA如何计划扩大抵押贷款的可获得性呢?

“(沃宝) 首付。节省足够的钱来支付首付款通常被认为是首次购房者最困难的障碍。瓦特说,房利美和房地美正在努力制定“明智和负责任的”准则,使他们能够以低至3%的首付购买抵押贷款,而不是两家机构目前要求的最低利率5%。

瓦特说,这一变化将适用于“信誉良好的借款人的目标人群”,并考虑到“补偿因素”。 (房屋专家推测,较低的首付可能只会提供给首次购房者。)瓦特补充说,未来几周会有更多细节。

“信用评分。大多数房屋拥护者都认为,让贷款人降低他们现在对借款人的要求所要求的异常高的信用评分,可以带来更大的收益。

房地产市场低迷之后,房利美和房地美迫使房贷行业回购了数十亿美元的贷款。为了保护自己免受进一步的经济处罚,放款人的反应是施加的信用评分超出了房利美和房地美的要求。房屋专家表示,要求贷款人对过去的宽松贷款行为负责的做法使该行业转向了质量最高的借款人,从而削弱了房利美和房地美为包括中低收入借款人在内的广大人口服务的使命。

很可笑的是,现在已经破产了7年的FHFA有兴趣帮助“中低收入借款人”。不管您如何分割,他们都在试图将更多债务压在本已陷入困境的家庭中。将首付降至3%很可笑,坦率地说,从买入第一天起,买家就处于负资产头寸(假设卖出佣金会吃掉5%至6%)。当然,这种推动是即将到来的,因为普通买家在当前市场上购买房屋的时间更加艰难,而且许多人已经忘记了墓地。 我们经历了7,000,000个止赎.

来自租房国的推动

第二章也是增加更多租房家庭之一:

renter and 房主 households

It is no surprise that while this talk of the FHFA lowering standards is happening, the 房主ship rate hit a near two decade low:

“(洛杉矶时报)拥有住房的美国人所占比例在第二季度再次下滑至近二十年来的最低水平。

美国商务部周二表示,只有64.8%的美国房屋为自有住房,比第一季度的65%和1995年第三季度以来的最低数字有所下降。

在洛杉矶和奥兰治县, 49.1% of homes are owner-occupied. 那’全国所有大都市区中最低的比率。”

您 also have 洛杉矶和奥兰治县 reporting the lowest 房主ship rate of all big metro areas in the country. This is now a 出租 majority region.

暗示?

如果发生这种情况,很可能会有助于全国范围的销售。减多少很难说,因为将首付比例从5%降低到3%只会切入更昂贵的FHA市场,该市场已经允许您以3.5%的首付率进军。我同意信用改变将更具实质性。我发现有趣的是,这与抵押品赎回权留在您的信用报告上的时间长短完全一致:

信用评分

泡沫在2007年爆破,因此这是个很好的时机,可以冲掉那些旧的止赎房屋,然后按一下FICO得分上的重置按钮。每当您降低信用标准时,您就会增加潜在买家的数量。那就是这里会发生的事情。但是,您要在极少的边缘上建立很大的人口,并且您想知道在下一次不可避免的衰退到来时会发生什么。繁荣和萧条。当前住房市场的构成使每个人都变成了投机者。很高兴看到FHFA现在对住房负担能力和获得债务的“关注”。

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114回应 至 “是时候让人们更容易获得信用较低和首付较低的贷款了:FHFA认真考虑使现金短缺的美国人更容易抵押。”

  • 2014年要坚守住房!

    • “美国房屋转售量达到一年来的最高水平,这标志着住房市场的复苏正在逐步回到正轨 ” Hurry, 购买 now, before home prices go higher in 2014. The market is booming. Buy, 购买, by!

      • 伊拉…没有人比我更喜欢住房。我觉得男人和女人’城堡应该是他们的梦想。

        那 said, I also look around before I cross a street even though no car in sight and look at the price tag twice 至 make sure that is the price.

        大多数人天生都是谨慎的,因为神在我们脑海中给了我们一台奇妙的计算机,不像我们坐在它前面的计算机在事情发生时提醒我们’似乎加起来并记住过去的经历。

        各行各业的人都受到次贷欺诈的影响,可能是您的父母,您的兄弟姐妹,密友或您自己,但影响却深远。

        人类不’别忘了生活中的重大事件,因为要支付账单,它碰巧得到空置或权益损失通知,这是另一回事。买家仍然害怕发生的事情,甚至必须说服它赢得了胜利’再也不会发生,房屋损失两次的风险很大,因此无论您读什么书,恢复都将缓慢地痛苦?

    • 他们’重新尝试尽最大努力开拓市场,但是这里’CNBC的一篇文章“Slump in mortgage rates fails 至 rally home 购买ers.” Refi’s向上,但起点向下—

      http://www.cnbc.com/id/102108564

      现实是,在高端市场之外,市场被挖掘出来。

    • It’本届政府可能以帮助银行和水下借款人的良好意愿支撑了市场。知道这个人为膨胀的市场即将破产,他们希望有尽可能多的可借贷人,希望
      为一个“soft landing.”

      • 他们能’没有NINJA贷款就可以软着陆,因为工人’工资降低,生活必需品通胀加剧。唯一的其他选择是像2010年那样为首次购房者提供巨额补贴。要获得通过补贴或对Dodd Frank进行修改以允许NINJA贷款几乎是不可能的,尤其是在GOP可能在2015年控制这两家房屋的情况下。’为了他们的政治利益,在2016年车祸与奥巴马/希拉里(Hillary)冲撞时发生,就像奥巴马与布什/麦凯恩(McCain)冲撞的方式一样。预测自我服务的政治人物的举动时不需要水晶球。

  • 再来一次。

  • 罗伯特的幽灵

    最终所有这些都必须下降。’s gonna be so sweet when i 购买 at the bottom. properties in new york, london and paris are going 至 go for pennies on the dollar. and i can wait!

    ..或也许,也许当超级富豪完全拥有黄金地段的所有财产时,就没有动力以低价出售。‘reasonable’ price. without distress, nothing is 崩溃ing, period. and the proof is right here: owner occupied units are way down and trending lower. this does not bode well for what remains of the american ‘middle class’

    • 我听到很多人这么说,但是我’我很好奇为什么这些人没有’如果最后一次购买是在2008年,则是最低价。海事组织(IMO),这确实是我们见过的最高价,因此,即使再次出现新的最低价,也不会获得相同的折扣。此外,根据第一手经验,我确实确实买了底,但事实并非如此’t easy. If you can’你现在买不起’ definitely won’不能与那些底层饲料的人竞争。一年多的时间让我感到沮丧,因为房子如此便宜,我想以全额现金要约的价格高出30%,而不是问什么时候达到最低点。因此,除非您拥有大量资源和联系,否则’即使您的时机正确,也绝对不会在底部购买。回到我刚才说的,如果你不是’t able 至 购买 now it’您不太可能大张旗鼓地在底部进行购买。

      • 罗伯特的幽灵

        +++++++叮叮叮!

        this is reality, folks. the 投资者 class has the means 至 outbid you at the bottom
        如果你不是’把你的房子当作投资,那么你’会被那些做的人迷住

        it’与股票相同:如果您’要在底部投降然后羞辱你,你’重新做出情感决定。一世’我不是说价格赢了’t 崩溃 —永远不会,永远不会。但是我说好的库存和好的住房越来越稀缺—当价格上涨时,获得的运气比总的拍子还好‘crash’10-15%(顺便说一句,如果您只是忽略列表并提出要约,现在无论如何都可以拥有)

        加利福尼亚是繁荣与萧条
        股市繁荣与萧条
        钱仍然流到顶部
        相同的游戏,不同的机制

      • 哟。您的生活一般都没有新消息,谁应该照顾到您沮丧地发现,一个有现金的人每次都竞标您?

        作为一名前汽车经销商,如果一位销售顾问是新来的,而有两个买主进来,一个人有全额现金要给另一个可疑的信贷,但一个超级好人,您认为那个销售顾问会首先问他们是否能得到他们任何东西喝吗

      • @robert。对不起,我当时没’清除。我用现金买了房子,所以与大多数竞标者相比,我已经处于领先地位。可是,我当时’当时的出价比要价高出30%’当我一直在竞标中失利,而当我开始追赶的时候,我不得不出价太多,那是很晚了,价格已经开始升温。最重要的是,即使我超出要价30%,我仍然输给有联系的竞标者。一世’d出价32万美元买下这套房子,然后在24小时内将其出售,我’d几个月后检查zillow,发现它的售价约为20万美元。因此,您不仅必须拥有全部现金,而且还必须与了解该游戏的房地产经纪人充分了解。请记住,现在出价超出30%有点正常,但是当市场崩溃时,这肯定不是新鲜事。

      • @robert,关于您关于成为汽车经销商的陈述,我也觉得汽车推销员不会’t喜欢现金购买,因为他们通过融资赚取更多佣金。听起来您的故事有情节漏洞。

  • The 现实主义者

    节奏继续。

    • YO…。很高兴您付了车,现在是汽车行业的课程。

      像RE代理商这样的销售顾问喜欢干净的现金交易,请注意,我说可疑的信用,销售顾问不会’为了让人们买到未婚夫,销售团队想要做的就是完成交易并获得报酬,尝试在同一天卖出另一辆车。

  • 就像我几个月前说的那样,将要作出的权力将进行调整,以保持住房的稳定。有了美联储现在有前途的贷方,他们就完全不用承担写这些贷款的风险,但可以确保可再生能源代理商会为买家描绘出乐观的景象。

    事实上,在当地新闻中,一对年轻夫妇的口中第一件事就是,”我们现在可以看看豪宅“.

    他们节省了4万美元,这意味着他们可以以3%的价格提供价值超过100万美元的房屋而几乎没有风险。如果他们遇到麻烦,他们就会走,没有足够的首付会使您重新考虑我可能加错的思路。

    We will see if the flood gates open, I know one thing, the fundamentals of 购买ing and selling are again push aside, RE industry in one powerful lobby, they wanted this they got it?

  • 在这里四肢走动…如果普雷斯(Prez)进行大赦,ba,’s the demand that’在低端丢失的时间最长。 New Permanent Resident先生,您是否想完成带有抵押贷款债务的美国梦组合?我们一直在加热灯下保留一个不错的以前被取消抵押品赎回权的租金,供您考虑购买和使用。

    • “如果prez给予大赦”

      I think you are 困惑 about how our government works.

      • 我上次检查时,里根已经进行了大赦。里根是共和党人。因此,假设一个自由派总统不会’不能实现同样的壮举,将被严重误导。

      • He’s already stated he’ll do it by “executive order”. 那’是我们政府现在的工作方式。

      • 为什么不’您以实质性的回应启发我们吗?如果我’我出了点问题,让我知道如何解决’是错的。将人标记为“confused”并没有提供任何关于为什么真的可悲的论据。

      • 尤西格– “我上次检查时,里根已进行了大赦”

        现在看,我’我不相信您确实做了检查。里根签署了《国会法案》成为法律;您知道,两个房子都通过了一项法案,然后在国会大厦的台阶上唱了一首歌(请参阅Schoolhouse Rock)。这实际上是我们政府的工作方式。现在也许是这个法则的主意让你发疯了,但这全是书上所说的。不是总统令。

        奥巴马曾表示,他将“尽我所能来解决我们的移民制度”,但他能否通过行政命令来完成的工作却受到很大的怀疑,而且显然将更加有限。这次他是否真的是这个意思,还是他只是在选举围栏的两侧玩?谁能说?他可以宣布,无证件必须全部系好鞋,对老年人好,它仍将受到挑战,并在法庭上坐了很多年。而且,他所采取的任何行动(如果有的话)都可以由任何随后的总统撤消。

        国会可以通过限制和增加一些限制,并摆脱困境来结束他的竞选。他们只需要共同努力,就可以达成妥协。有人预见到这种情况吗?左派宁愿鞭策这个问题,以便选出拉丁选民,而右派则希望他们的阵营对墨西哥大危机感到不满。

        tl; dr:唐’根据行政命令过分地绞尽脑汁。它’不会发生。

        希望您能从中找到启发。

  • I’我一直喜欢回去看看我所参加的开放式房屋的页面,因为我总是喜欢回去看看房产的价格。

    在回声公园(Echo Park)阴凉的地方参加了一个900平方英尺房屋的开放式房屋之后,我和我的妻子与前面一对时髦夫妇进行了交谈。她问他们怎么想,他们回答说他们很喜欢它,但他们认为它的售价为75万美元,比上市价格65万美元高出10万美元。我笑了一下,提醒他们附近没有’太好了,不仅没有车库,而且没有’甚至没有车道,所以他们’d是他们75万房子的路边停车位。

    好吧,这份清单排在我的首位,在开放日之后不久就挂起了。我一直在等着看最终的销售价格是多少….?

    今天看…已从2014年10月10日除名。

    任何人都知道那是否可能意味着其他’t sell or the 购买er didn’t perform?

    现在,从我的堆栈中删除了很多,包括很多超出状态的属性’一直在看。这些通常会在两个月内被除名。

    我很难相信有关库存的任何数字。

    • 列出,等待,取消列出,等待,然后重新列出。 ole“Days-On-Market重置游戏。”

      • 这就是全部吗’真的与整个列出/除名/列出/除名的东西有关吗?

        因为与诸如“The 齐洛,”通常提供上市历史记录,因此非常透明。

        所以我也一直在想这样的事情是怎么回事“busy”上市历史;我很想听听关于这可能有什么其他想法。

        还有房地美和房利美“初看计划,”在我看来“gamed.”

        当然,他们允许首次所有者(谁承诺在关闭后占用这些房产)在最初的14-21天内提出要约–no 投资人 are allowed 至 bid.

        但是,奇怪的是,房利美和房地美(Home Steps and 首页 Path)的物业似乎价格不高。因此,如果由于首付限制,首次购房者只限于购买这些房产,–除了PMI之外,它们似乎还受到过高价格的打击。 (似乎他们又被利用了–包括销售价格和PMI。)

        I’我们还看到了在“第一眼观察计划”结束后不久房屋价格被降低的几种情况。因此,如果首次购房者提出要约,那么–when the price is more 合理, they’re–by that time–competing with “all cash” and “investor” types.

        只是没有’t seem 至 pass the “smell test” 至 me.

        我知道FHFA有一个监察长办公室(OIG),而我’我考虑过打电话并举一些具体的例子–but 我不’不知道他们的OIG是否是付款给的类型“look the other way”或真正关心/调查此类投诉。

        (哦!我还注意到,在房利美和房地美房屋上的实际地址完全错误的情况–almost as if 至 be “hidden.”)

        但是现在我’听起来很阴谋!抱歉。 (一世’m not, by nature.)

        无论如何–如果有人在那里有真正的独家新闻–I’m all ears!

      • DOM几年来都没有通过取消列出/重新列出进行重置…但这是几年前非常普遍的common俩….stale列表几乎总是很陈旧,这是有充分的理由的。

      • 不 ’工作泡沫。大多数数据库中的DOM显示组合的DOM,其中包括先前取消的清单,清单价格和价格变化历史记录。

      • 您’绝对正确’取消/等待/重新列出/等待/取消列表的经典技术 …

        在某些数据库中,可能会有几天的上市时间,但是我面对的大多数面向消费者的网站’ve seen don’不要使用该指标。网络的Zillows和Redfins确实可以通过这种技术进行游戏,’这是使列表保持在首位和居中位置的一种方法。贪婪和营销。

      • 齐洛显示了所有列表的历史记录。

    • 可能是标题问题,结构性问题鳍板发现他必须维修,因为他知道这将在检查中进行,或者他们只是解雇了经纪人,正在等待与其他人重新上市。

      • @伯爵-

        正确的,homepath / homesteps几乎总是将它们定价过高。这是因为没有评估原始道路融资的要求,并且仍然被认为是常规的。他们拥有自己的音符。

        因此,在大多数情况下,他们不会’卖得很快。过去,他们使用黄金羽毛将其列出,然后他们继续进行所谓的“daily”表示如果他们没有,他们将查看所有出价’在密封招标过程中出售。买家’最好的选择是寻找已经投放市场一段时间的产品,然后将它们撒尿,并要求他们支付您的CC’s 至 o. I’我做了这样的几笔交易,令我震惊的是,他们接受了要约,但他们却接受了,实际上买方最终得到了很多。

    • 900平方英尺的回声公园禁止停车。 65万美元。疯狂。

      I’我很确定您可以在洛杉矶租用900平方英尺的房屋,价格远低于抵押贷款。

  • 因为这可能会产生最小的影响’避开LTI和DTI比率,也没有避开合格抵押规则。它影响了银行对附加信贷要求的分层。它还准备从联邦住房管理局手中拿走贷款,并转给房利美和房地美。但是,正如我之前发布的,如果您通过Webform或电子邮件地址提出建议,则可以在此处向FHFA提交公众意见:

    //www.fhfa.gov/SupervisionRegulation/Rules/Pages/2015-2017-Enterprise-Housing-Goals.aspx#SubmitForm

    并可以直接通过电子邮件发送至:
    [email protected]
    主题行:Comment /ŔIN2590-AA65

    但是要小心,降低房价的一种好方法是借给首付低的,没有实际权益的边际合格借款人。经济衰退将导致丧失抵押品赎回权,并且没有理由不走出仅下跌3%的房屋。

    • 那 was the traditional mechanism, but in the last cycle we saw banks willing 至 sit on bankruptcies and short-sales 至 avoid recognizing a loss on their books.

      在许多情况下,他们似乎允许该物业在销售环境更为有利之前一直处于困境。我在2010年为许多卖空房屋定价,在大多数情况下,价格的结构似乎避免了贷方承担本金的任何损失。

      I’这次我有点怀疑,情况会有所不同,如果股本仅为3%,那么价格可以’在银行不得不忍受亏损以将其从账簿上剔除之前,它的跌幅要大得多。

      更改GAAP以要求按市价计价,’至少,贷方的行为可能会有所不同。

      • 林恩·蔡斯(Lynn Chase)

        谢谢布雷特!字面上仍然有数百万处房屋处于困境。僵尸银行和僵尸房屋。我认为他们将继续竭尽所能保持音乐播放,但是我们知道音乐椅的游戏性,并且当音乐停止播放时,总是会留下没有椅子的椅子。直到最后只剩下一个。财富一直在集中。

      • 银行需要在游戏中重新拥有皮肤,这意味着像水下借款人一样承担损失。没有更多的税收援助。

  • 当韦尔·马特(Wel Matt)担任现任职务时,贪婪,腐败和后门行为的气味将成为常态…梅尔·瓦特(Mel Watt)很脏,这些机构本该倒闭的…无法恢复,如果这样的话,这些纳税人的屁股按摩器和FASB 157-8将恢复原状。

    信贷罪犯喜欢职业银行家骗子们实施的政府计划….

  • 带有大量止赎的房屋泡沫v2即将传到您附近的邻居。节省!

  • 飞越至B勋爵。

    B勋爵,

    I have “my ducks in a row” and I am still waiting for that 崩溃 so I can add 至 my portfolio of rental homes. By the way,我也在寻找距离海洋不到2英里的3 BR,2 BA,双车库…:-)))) So, you will have serious competition when the 崩溃 comes. I just hope there will be ONLY the 2 of us because 我不’t want others 至 step on my 至 es…:-))))

    I hope that 怀疑论者 and Brain of E. will be looking for under 300k when the 崩溃 comes otherwise 我不’t think we’ll find enough inventory 至 keep all four of us happy.

    • 布兰克芬勋爵

      可以在2017年将坦克装上坦克! --

      我不’认为吉姆·泰勒(Jim Taylor)将以我们目前不到4%的利率实现2014年的坦克愿望。

    • ”我也在寻找距离海洋不到2英里的3 BR,2 BA,双车库”
      奥克斯纳德有很多这类房屋。当然,这些将是较旧的房屋,奥克斯纳德(Oxnard)与帮派有很多问题,街道状况不佳,但评论员卡洛斯(Carlos)认为这将是下一个纽波特比奇(Newport Beach)。

      • I’我会把奥克斯纳德的那所房子留给怀疑论者。

        我对位置非常挑剔。我知道我的一些博客商店都是基于价格的。

      • 两个问题:
        a)海啸
        b)全球变暖=水位上升

        我不知道巴尔博亚岛将如何公平,尽管我怀疑超级富豪会游说修建大坝,但要由纳税人负担。

        说真的,我知道这听起来有些偏执,但是在海滩附近海拔迅速上升的相对便宜的地方(不是圣莫尼卡)吗?

    • 好主啊’ll, it’是时候停止稻草人的争论了…

      什么’此处的不同之处在于,整个区域(包括所谓的主要位置)都有可能遭受未知程度和持续时间的未来校正。未知数包括发生重大事件的可能性。

      那 said, the majority 合理 in the skeptical camp have never suggested fire sale pricing for beachfront property.

      我们都可以同意,与全国大部分地区相比,SoCal的总体价格更高’的剩余土地。那’是基本的,因此没有问题。那’s not what it’这里的不同。

      It’这是关于该地区的不同’容易引起投机性躁狂症以及随之而来的相关认知失调。

      • “That said, the majority 合理 in the skeptical camp have never suggested fire sale pricing for beachfront property.”

        是真的。但是,由于他们希望获得黄金地段(10%),所以暗示了这一点。

        否则,我同意你的意见。这是超过90%的SoCal的狂热,大多数博客作者都没有’t want 至 购买 because it looks like a third world place. It looks like a third world country with London prices.

      • “但是,由于他们希望获得黄金地段(10%),所以暗示了这一点。”

        在某种程度上,这只是语义上的争论。

    • Haha 天桥. I do read and re-read all the comments. 那 one nearly slipped past me.

      听起来,您可能会在我进入市场之前将其添加到投资物业组合中。注意不要过度伸展自己的位置。
      _____
      Claim = As soon as prices drop a little, the number of 购买ers on the sidelines willing 至 jump back in increases.

      FALSE. There are very few 购买ers left, and those who do want 至 购买 will be limited by increasing difficulty of borrowing.

  • 一切都保持不变的原因是,实际政府(由美联储和CFR组成)是相同的。仅仅因为公众人物的改变并不意味着美联储或外交关系委员会改变了他们的政策。

    一个很好的例子就是去年对叙利亚的袭击-当左右所有选民向其代表写信表示反对时,总统发现自己被孤立了。一年过去了,改变方法之后,他们袭击了叙利亚,没有任何人说出任何话(没有一小部分人了解事情的发展)。我指责奥巴马是因为他是总统,但我百分百地确定,如果布什,麦凯恩,克林顿或罗姆尼担任总统,这一立场将继续下去。

    为什么?因为所有都是来自相同的病死率。但我坚信,如果像罗恩·保罗(Ron Paul)或本·卡森(Ben Carson)这样的人会去过那里,他将反对袭击。这就是为什么在真正政府之外的每个人都将面临由少数人控制的MSM的全部力量,并且无论他们的名字后面的字母是D还是R,他们所有的人都获得通过。

  • 天桥到伊甸园

    “这是什么意思???”

    伊甸园,关于您对突然出现的所有数字的评论看起来不错:

    这意味着中期选举即将到来,宣传部长提供了民主党要求的数字,因为在选举之后,他们将与之前的选举一样进行调整。有些事情永远不会变。

    如果不是在现实生活中,当他们去展位时,牧羊人必须至少对数字感到满意。由于“弥赛亚”任命的沙皇是这样说的,所以一定是这样。他曾经撒谎吗?

  • 放贷标准使我们陷入了这种可怕的境地。这些傻瓜从不学习。从现在开始的1年后,他们将继续使用骗子贷款,美国银行将再次宣布,他们将再次开始为非法外国人写抵押。

  • since 1913, the purpose of government is 至 take 钱 from the 中产阶级 and give it 至 the poor and the 1%. game is almost over. no more 中产阶级. welcome 至 the USSA. bow 至 your overlords

  • 好极了!现在它’每个人都更容易获得自己的美国派。白色的栅栏,车库里的两辆车,以及债务。无论发生什么,演出都必须继续。搅动& burn my friends.

  • Love this idea. Need 至 pump that bubble a bit more so I can make more 钱 on my house when a house horny 购买er ignores reality 至 overpay on it.

  • 多么的不幸。
    One would have hoped all those cash 投资人 would have battled it out by dropping prices 至 find 购买ers but instead we are pushing people 至 over leverage and bail them out.

    I still think a lot of people will balk at 购买ing. As DHB has pointed out, 2br 1ba is not a very desirable home 为一个family. Proper homes are just 至 o expensive in most places.

    现实情况是稳定的就业机会很少,人们更喜欢流动性。因此,我们将看到有多少人被咬。

    时间会证明一切。

  • *叹*

    虽然有一些希望。贷款方程式有两个方面。尽管FHFA采取了此举(并且很难针对更广泛的经济状况进行评估),但仍要紧缩更多的货币,新借款人的信贷标准也将收紧,而且买主的热情没有任何上升的迹象。您不能强迫人们借钱(尤其是在人们看不到高价值或担心未来经济状况的情况下)。

    一些关于放宽信贷标准的有声有色言论,我认为这令人jaw目结舌,以抚平既得利益,而到目前为止还没有做很多事情来启动一个轻松的信贷聚会。一种情况是不相信100%的嘴巴说话,而是看着手的动作。

    窥探一下在更广泛的国家层面上事情正在如何发展:

    http://www.cnbc.com/id/102108564

    –经过季节性调整,再融资申请周环比增长了23%。成交量为11月以来最高。较低的利率完全没有推动抵押贷款购买房屋的申请,比前一周下降了5%,比去年同期下降了9%。

    – “市场上有更多的日子,价格下降,报价甚至更低,并且那里有很多房屋,因此’对卖家来说是一个挑战。我认为您必须降低价格才能出售。”

    – “我们已开始将抵押贷款融资重新回到负责任的正常状态,这种状态鼓励鼓励对信誉良好的借款人进行负责任的贷款,同时保持企业的安全性和稳健性,”瓦特周一在致辞中说。尽管放贷人和联邦监管机构一直在谈论放宽信贷,但这种讨论尚未被消费者所接受。
    __
    什么 the hands are doing/planning for?
    __
    花旗,高盛和其他公司发布压力测试

    发布时间:2014年9月15日
    [..]例如,美国银行的最新不利情况是美国经济的房价下跌了25%,而一年前的预测值为下降21%。它还包括欧元区实际GDP下降5.9%,而去年同期则下降5%。

    -《华尔街日报》 / MarketWatch http://www.marketwatch.com/story/citi-goldman-sachs-others-release-stress-tests-2014-09-15

    • “一些关于放宽信贷标准的有声有色言论,我认为这令人jaw目结舌…”

      我们将在几周内举行选举。

  • 他们能 qualify whoever they want 为一个mortgage, bottom line is that “homeowner” has 至 be able 至 afford the monthly nut, repairs, taxes and maintenance. And they have 至 be dumb and desperate enough 至 购买 at inflated prices. AGAIN.

    NAR和政府。将尽一切努力使RE工厂继续运转。没事

  • 3%的抵押贷款7年的汽车贷款24%的信用卡
    美国排名第一!在债务奴役中!

  • 如AK所建议:转到链接并添加您的评论。昨天早上我发布我的信息时,只有34条评论。我怀疑这会有所好处,但至少可以说出来。有实际评论支持这种精神错乱。再次。仍然。

  • 利率低于4%,以便携式抵押贷款锁定30年的利率很有吸引力。如果将来利率上升,那将使我可以自由行动,而不必放弃该利率。 谷歌搜索是徒劳的,显然在美国没有银行提供便携式计算机,但似乎在.ca,.uk和.au中可用。

  • 只看汽油价格就能知道大多数美国人的心态,我所看到的就是很多低里程数的全新高功率SUV’s and cars.

    现在,销售顾问推动了400 HP,0到60倍,并且买家喜欢它。与房屋相同,以3%的价格降低和降低的标准,购买者现在将与可再生能源代理商一起变得头晕目眩,并着眼于4000英尺的房屋,而不是向他们购买30年负担得起的房屋的理想举动。那是美国的买家,越大越好’t 至 most 购买ers?

  • 而不是重复
    掠夺性贷款和出售
    最终以华盛顿的垃圾
    借款人终生束缚,
    可能,为什么没有华盛顿
    购买 properties at whatever values suit
    向银行提供租金给业主
    有没有人?

    • The math is very complicated ENEN, as is the warped politics and vested interests. 他们 shouldn’我认为根本不涉及持有资产。

      请记住,以下是1992年的数据。与过去几十年的历史不同,与当前几十年的发展相比,我认为持有货币是一个合理的决定,利率低至0.25%,而货币/信贷却变得稀缺。然而,还是有一些努力促使买家吸引高价买单。我宁愿看到银行在已经崩溃的中低端优质房屋上写很多新的抵押贷款,因为银行在30年的抵押贷款中赚了很多钱。不能以高昂的价格购买,而低利率抵押贷款只会上升。
      _____
      [1992]根据华盛顿消息灵通的消息,联邦存款保险公司仍然持有从1930年代倒闭的银行手中接管的财产。因此,从历史上看,FDIC并不是讨价还价的好地方,因为FDIC一直持有资产直到其名义价格恢复到与FDIC匹配的价格为止。’的原始责任。

      当您考虑到利率为5%时,一美元在45年中的现值约为10美分,那么您会发现FDIC的盈利能力很低’持有资产的政策一直存在。它完全忽略了一个基本的经济事实,即从现在起多年后的一美元价值不到一美元。如果联邦存款保险公司(FDIC)考虑到货币的现值,这可能随着货币变得稀缺而不得不做,它很可能会放松对收回财产的控制,并将其拍卖给小买主。[1992]

  • The 现实主义者

    如果他们借给信誉良好的人,那么我认为这没有错。人们每天为住在某个地方而付费,仅仅因为他们无法存钱以支付首付并不意味着他们不值得拥有房屋,我们 ’能够购买并偿还。我知道自己,我有个小孩,我赚得不错,但按洛杉矶的标准来算不算大笔钱。但我坚持要付账单,&我的信誉很好。如果有人让我现在住在房子里,我会在接下来的30年里为它付钱,直到它还清为止。’被称为良好信誉和良好道德。我们没有理由不让人们进入家中,如果他们诚实可信,让他们合法地为他们付款。

    • 现实主义者…您是一个很好的信用风险,作为前房东,很难将其出租给具有边际信用报告的人,但我有很多次对他们进行了一次机会。结果出来了,这些人在很多情况下都呆了很多年,从来没有遇到付款遗漏的问题。

      当我出售建筑物时,这些人哭了,因为他们担心一旦租借期满,他们就会被抬高或扔掉。新主人就是这样做的,他们让他们从信用评分较高的人那里获得更多的钱,这是一个错误。

      我的老房客从来没有打扰过我,因为新房主的租金比例更好,但房客却没有问题。最后,建筑物大约有一半是空的,他们应得的,你可以’总是用数字或等级来评判人们,你必须以他们的面子为准,我发现大多数人都很善良,诚实,愿意按时付账。

    • 信誉好’关于目前的还本付息能力,它只是预测还款的可能性。如果在高效的自由市场中,人们可以’如果没有足够的积蓄来投入游戏,价格就会下降到支持水平。我们没有根深蒂固的利益,而不是在这个周期中发生这种情况,主要是通过供应限制和会计欺诈来竭尽所能防止这种情况发生。问题是,他们也要吃蛋糕。要么有人通过通货紧缩措施使不平衡受到打击,要么问题蔓延到另一个领域。

  • 哇… wow

    我有10万首付款。好家伙… with this situation… when I 购买 it will be with 3% down… about 10-15K 至 ps..

    如果它’接近租金平价… oh well… will 购买 and if it tanks in 2016 or 2017 or 2019 or…

    I’ll walk away.

    i’ll play the game, i’我会骗我的税,我’ll do whatever…只要我不是遵守规则的少数白痴之一… fuck it !

  • 量化宽松深渊

    One of the ekonomists I follow predicts the housing price 崩溃 will happen when there is a job-loss recession. Other than that, we will muddle through the background noise of gentle ups and downs in house prices.

  • Instead of making it easier for marginal 购买ers 至 go into a 至 n of 债务, why not make it less attractive for specuvestors, flippers, hedge funds, etc 至 购买 SFHs? 什么 本efit 至 society do these “investors” bring?
    &&&
    让“investors”购买多户单位,并将联排别墅和SFH保留给业主。如果“investors” don’t want 至 invest in multi-family real estate, they should invest in other businesses that create jobs. Allowing 投资人 至 购买 up residential real estate drives up prices and rents, which chokes off our economy. Laws need 至 change 至 eliminate the skimmers of 房地产.

    • 乔出色的职位,像我一样的投资者几年前只购买了收益性房地产。我拥有小广场和合适的建筑物。当我很小的时候,我确实在1.00美元的首付日内购买了几套房屋。当我买那些东西时,我将它们固定并出售了。在那之后,我除了投资收益财产外什么也没做,我当然买卖了个人住宅,以玩起向更好的房屋和地点迁移的游戏。

      真正 house 投资人 who never move in are carpetbaggers who do ruin many comps in neighborhoods over the long run they leave a area in canage,

    • 人们为什么仅仅因为鳍状肢增加了花岗岩台面和新涂料而购买了价格过高的房屋来救助鳍状肢?我不’当收入保持不变时,为什么房价会飙升这么多呢?如果人们只是对这些无意义的清单说不,那么我们就不会有这个问题。请耐心等待,现在购买仅会为鳍状肢提供支持。没有什么可以永远上涨的,尤其是在这些价格下。

      • I’d很想知道在翻转的房屋购买中现金对杠杆交易的百分比。一世’m willing 至 bet it’接近100%的杠杆率。这告诉您您需要知道的所有有关人们为何愿意“buy” them.

  • The 现实主义者

    哎呀,你们为什么都吓坏了?这些不是NINJA贷款或2/28’s。这些是为拥有良好工作和信誉的人提供的30年固定贷款,在一个不受欢迎的社会中,他们无法节省3万美元。 H!谁没有’t see this coming???

    唐’t fight the Fed.

  • 林恩·蔡斯(Lynn Chase)

    有趣的是,繁荣时期的FHA市场如何低得多。我认为,既然次贷借款人因住房市场崩溃而受到指责,但那将远远超过如今的市场。但讽刺的是’完全相反。与繁荣时期相比,市场份额显示出更多的FHA贷款。这与次级抵押贷款人如何导致房屋崩盘的故事背道而驰。但是,任何有脑细胞的人都可以对此进行研究,并发现实际上,房屋崩盘是由经纪人和银行同归于尽,这是格拉斯·斯蒂格尔的毁灭,他们在房地产市场上赌博,并且基本上是在窃取当日借款人的股权封闭式托管,无论是采用30年常规固定利率还是次级贷款,都没有影响,这张图很好地说明了整个故事情节只是谎言而已。

    • 拥有您在市场顶端购买了租赁物业这一事实的所有权。您’ll heal faster

    • Lynn, during the last few years of the mania there were two primary 购买ing groups that bid up the market 至 its demise:

      a)次贷借款人

      b)投机借款人

      Leverage with caution. 那 is the message of this blog and others like it.

    • 通过Wikipedia QE:
      “2008年11月下旬,美联储开始购买6,000亿美元的抵押贷款支持证券。[42]到2009年3月,它持有1.75万亿美元的银行债务,抵押支持的证券和美国国债。这一数额在2010年6月达到了2.1万亿美元的峰值。”

      无论未来6年发生什么事,银行都会以一种或另一种方式控制利润,也许这次是’我们将通过令人恐惧的保释金直接来自消费者,而我们中很少有人能够在雨滴周围跳舞,这比我们现在更好。

  • 我住在雷东多海滩。自2013年6月我开始寻找房子以来,房屋的要价超过要价50万至10万美元,而且价格一直稳定上涨。这么多“tank.”我实际上也相信。我看到Belmont Heights地区的房屋售价低于要价,但在我的附近没有。北雷东多金色山丘地区不是主要房地产。而且85%的房屋是如此丑陋丑陋!我可以’找不到70万美元的垃圾房。更像是$ 850的垃圾小窝。

    • 雷东多(Redondo)的金山(Golden Hills)不是黄金地段?距海洋3/4英里,步行至Hermosa码头,该州一些最好的公立学校,Mira Costa的HS…。不确定在您的书中,纽波特比奇的滨水区,什么才是最优质的书?

  • PTB发生了重大错误。

    不久之前,市场应该已经调整回15和20的摊销。

    这种过渡应该’在最后一站之前做出来的。

    缩短摊销期限将使更多的皮肤进入游戏— but over time.

    &&&&

    即便如此,0护理仍然可以使首次购房者蒸发。

    大多数损害直接在前方。它’s truly new ground.

    财产阶梯的底部梯级已被吹走。

    陷入贫困的拉丁裔和海地人只会加剧麻烦,因为即使他们无力捐款,他们也不可避免地要消费社会商品/服务。

    圣保罗,我们来了。

    • “即便如此,0护理仍然可以使首次购房者蒸发。”

      您能对此进行扩展吗?

      • 简而言之:

        To be a home 购买er — even a first time home 购买er ones income HAS 至 be above the range of 0-care subsidies.

        然而,所有非补贴的0护理政策都带有隐性TAX,用于交叉补贴低收入者。

        这种税收几乎是人均税收。从您那一刻起,它就会完全生效’不在补贴区。

        人均是指每人的税额相同—与收入无关—只要该收入高于补贴区。

        这种税收影响将达到’即使雇主在计算您的W-2数据之前预先扣除了其费用,其工资也是如此。

        It’假设任何雇主都在为任何员工的健康标签付款,这在经济上是错误的。这种机制只是支付员工薪酬的另一种方式—谁仍然必须赚取支付所需的收入。

        所有现代薪资软件都将所有由就业触发的直接费用制成表格。它’这是最终的完整价值,用于判断您是否’re on the bubble — or have a safe job.

        我在这里烦恼的大多数海报从未雇用过任何人,从未执行过工资核算计划,也从未与小型商人交谈过。

        因此,他们有政府的信念:国会可以凭空立法直接规定工资收入,这意味着邪恶,资本家和保守党全都阻碍着幸福。

        在这里和那里,你’会找到这种表征的例外—但大多数Progressive都适合此缩略图说明。

        当然,Barry符合这种思维定势。现在他’从他自己的专家那里得到关于这些数字如何下降的列表… he’千方百计地拖延和延误零照顾…像60高管‘adjustments’ 至 date.

        顺便说一句,零护理网站STILL没有’工作。公众看到的只有前端部分。用来建立成本结构的庞大数据库的链接仍然令人生畏,无法组装。完全必须推出新的光纤网络。来自美国各地的古代数据必须移植到新的,一致的数据结构中。 (你不会’相信整个系统的差异。)

        所有这些费用都必须支付— one way or another. 他们 won’由获得免费或超低成本医疗保险的人支付。

        0护理税的影响必须是有史以来最高的—在战时之外。住房市场是经济上足够大,足够广泛,足以负担开支的唯一部门。我们可以’不要停止进食或开车去上班。安全带必须在房地产中收紧。

      • 感谢响应。

    • 坦白地说,正如您所说的那样,这里的一些博客不仅不能够将因果关系联系在一起,而且可以’即使您向他们展示,也看不到连接。

      I said the same thing many times, that O-care will decimate the first time home 购买er, I explained why, and then I still received all kinds of partisanship replies as if I was talking politics.

      那些阅读我的评论的人知道,我不太在乎谁当权,因为我讨厌D和R所做的许多事情。

      • ACA到底如何影响购房? 40岁以下人群中购房的最大障碍是收入停滞&住房成本不断增加。 ACA有助于降低医疗保健成本,因此它’s one thing that’实际上帮助了年轻人保留了更多的钱。

      • It’在统计上被高估的40岁以下健康成年人中,MOST收费最高。

        您 need 至 reread the entire theory of how 0-care is supposed 至 work.

        老年人受到压制。高收入的年轻人会受到打击。

        It’看到这样的人加息300%并不罕见…与以前的规范相比。

        让雇主削减支票并不意味着上述款项不会在内部会计中计入您的雇用费用。如果您未能达到目标,您’re on the bubble —并将尽快被解雇’对您的公司来说很实用。

        在建筑行业中,这通常意味着合同的终止。

        顺便说一句,蓝领建筑工人的新员工(表观,W-2)费率已每小时降低5至7美元— a flat roll-back —向上和向下缩放。对于最底层的人,最终结果是怪异的。

        较小的公司只是把船员踢了—以及先前的健康计划。

        政府试图阻止这种趋势,但是它’s hopeless.

        在欧洲,雇主为了避免此类开支而收缩。它也发生在夏威夷。

        没有公司可以与每小时$ 6的蓝领劳工竞争… whereas it’对于律师和医生而言,这可不是什么大事。

      • Excluding the very poor, it is the most regressive form of taxation. It is the nail on the coffin of 中产阶级. It is not only high percentage of 中产阶级 income, it taxes even based on the number of children.

        这就是为什么所有富裕的(0.1%)民主党人和共和党人(共和党人比共和党人)都拥护它的原因–共和党只是“progressives” neocons and RINOs.

        立宪主义保守派基地,所有人都拒绝并宣布“威克右翼螺母”(由进步主义者)只是因为他们更聪明地理解了因果关系并连接了点。

      • 布莱特,你怎么看待布鲁斯·巴特利特’试图将O-care描绘成教科书上的共和党卫生政策? http://www.theamericanconservative.com/articles/obama-is-a-republican/

      • http://medicalhypotheses.blogspot.com/2009/11/clever-sillies-why-high-iq-lack-common.html

        哈克曼:^^^^

        写一些荒谬而有争议的东西会引起您的注意和发表。对于任何错误地将巴里描述为保守派的人来说,这都是一倍。

        如果他写过彻底的彻底0护理是什么— and must be —没有人会排队发表他的作品。

        He also pulls polling values right out of his ear. Who can believe that Barry pulled genuine 保守 votes in 2012.

        当然,科林·鲍威尔并不保守— never was —永远不可能。理查德·尼克松将他推入政治…可能作为令牌。一旦鲍威尔进入白宫,他就不再是军人—不论制服像诺斯一样,他成为NSC职员以来,所有时间都在政治上。 [此时段也被称为白宫研究金。您将如何获得令牌?]此后,他得到了高级命令的培训—在快速的轨道上。他在自由党共和党乔治·布什41号领导下取得了最大的飞跃。然后,乔治·布什43号使他成为更大的轮子。

        所有其他‘conservative’ Republicans mentioned were, and are, (like himself) Liberal Republicans. However, if asked, he would claim 至 be a 保守.

        同样,阿尔·弗兰肯(Al Franken)也认为自己不在最左边。用他自己的文字—他在中心。 (!)

        因此,这种自欺欺人与尘埃一样普遍。

        当然,他的刺穿不是严肃的评论。这是写的“out of hunger.”(即他需要钱和风险承担。)

        顺便说一句,《华尔街日报》不是保守的出版物。它必须从与《纽约时报》和《华盛顿邮报》工作的相同的进步机构雇用J级学校的毕业生。

        It’唯一的区别是它通常不携带Barry’s water.

      • How far do we have 至 go back 至 find a true 保守 president? Grover Cleveland?

    • 阅读新的贷款规则,ATR和QM要求的内容。

      房地产阶梯的底部将得到40年摊销贷款选择的支持。即将到您附近的贷方。

    • 罗伯特的幽灵

      我朋友的方向错误。我们’重新看到50年期抵押贷款首先增加‘affordability’ and ‘多代财富建设’

    • 在战争迷雾中迷失了光明。他’之所以妄想是因为Barry-O没有’在毛伊岛上发生一些愚蠢的劳厄时,他握手。放弃吧,怪胎,您真的认为TBTB会为您的邮件搜索i-web来创建策略吗?你有些怪异,脱口而出。

  • 四年前,到处都是危险信号,当时承销商更关心支票帐户中几百美元的现金存款,而不是后端DTI比率50%。

  • SoCal中的住房泡沫可以’当高薪工作离开该地区时,请继续。简单的说– we all can’不能互相送披萨。

    • Exactly. Who are the large employers? 什么 are the growth industries?

      多年来,创造性的破坏,外包和技术逐渐减少了SoCal的就业。

      • 有人刚才提到,我使用U-Haul号码来衡量洛杉矶人口的状况。我尝试了几个不同的城市。丹佛,波特兰,纳什维尔,凤凰城。所有这些人中,要把卡车运到那些城市,要比从其中一个城市把卡车运到洛杉矶要多两倍。有生产力的人要离开了。

  • ak,关于您对全球变暖的担忧:我也对此感到担忧,并想知道哪种海拔高度合适。你的想法?

  • 有生产力的人不’t use UHaul. 他们 use private moving services or Pods.

    • I’直到您证明给我们为止,才打电话给胡扯。唐’不要忘记在这种情况下阐明您对生产性的解释。

  • 发放信贷无法奏效,因为工资不能跟上通货膨胀的速度。即使一个人谨慎地购买了比他们批准的房屋少的房屋,相关的所有权成本压垮钱包也只是时间问题。

    在控制财产税和购买价格稳定之前,这是双输的情况。 --

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