低抵押贷款利率的金融警报呼吁–美联储继续人为地降低抵押贷款利率,以使银行同盟的影子库存价值不断膨胀。

美国联邦储备 货币政策之锤解决了所有问题,好像可以通过其利率钉子库来解决。如果低利率是健康经济的解决方案,那么我们就不会陷入财务困境。还记得那些传情的1.25%抵押贷款利率吗?那么,我们接近零的联邦基金利率(FFR)刺激了 房地产泡沫?重复历史,美联储正积极尝试使抵押贷款利率降低,以使我们摆脱这场金融危机。欧洲债务危机正导致资金流入美国市场,只是为降低利率而增加了额外的燃料。这是积极的吗?关于这一点,唯一的积极因素是美联储正在保护银行,并允许它们继续对其自身的评估进行虚假评估。 影子库存。现在有些人爱上了道德风险的情妇。这种财务状况是不可持续的,而低利率是对我们经济的警钟。这些低利率不在这里,因为事情很健康。出现低利率是因为金融市场一片混乱,美联储只知道如何保护其银行同盟。可以这么说,我们是最后一个多米诺骨牌。

为什么低利率会使美国经济失败

您 always get a few comments about how wonderful low 莫rtgage rates have become and how they will 保存 the economy now that we have 莫ved a few basis points down.  But 莫rtgage rates for the last decade have been historically low.  让 us look at the data very 关心fully:

30年固定抵押贷款利率历史记录40年2011年9月

我们的抵押贷款利率一直处于历史低位,并且随着美联储开始购买4000亿美元的,期限长达30年的长期债券,现在抵押贷款利率一直在下降。加上欧洲债务危机和抵押贷款利率创下历史新低。但是请看上面的数据。这真的有多大的不同?在过去的五年中,如果您进行了$ 300,000的抵押贷款,您的本金和利息从$ 1,697变为$ 1,433(假设您已经重新融资并立即获得当前利率,则这是264美元的变化,这确实需要花钱)。保险和税收呢?问题当然不在当前的房主身上,这种方法适用于该细分市场。当然,问题在于 影子库存.

顺便说一句,每月264美元并不能奇迹般地节省经济,尤其是当这些政策袭击美元并且您现在必须支付更多的食品和天然气时(节省下来的钱)。此举确实是为了保持 影子库存 appraised at high values for as long as possible.  的 issue you also have is with those that are underwater.  As 东西 stand 至 day, your options for refinancing an underwater 莫rtgage are incredibly limited.

低抵押贷款利率不能解决水下抵押贷款问题

美国仍然受到净资产为负的困扰:

负资产美国抵押贷款

图表:OC注册

在美国超过1,090万的水下抵押贷款中 其中有200万人在加利福尼亚。低利率如何帮助那些在水下的人?到目前为止,还没有,但是关于允许水下房主再融资的新话题正在酝酿之中。

“因此,如果您超额支付了现在价值350,000美元的那400,000美元的小屋,政府将为您提供以新的低利率重新融资并重置您30年期债务奴隶制时钟的祝福。我相信当前的谈判正在考虑将节目的LTV比率限制为125%。买了100万美元房屋的巨型吸盘现在对估价为70万美元的房屋并没有真正的帮助。大赢家?银行当然是因为它们仍然可以将泡沫价格保持在资产负债表上。”

我认为您已经开始理解当金融业捕获一个系统时会发生什么。而且,不要认为简单地重新抵押每笔贷款会是万灵药。这仅适用于由以下人员支持的贷款 房利美和房地美和25 percent already have rates below 5 percent.  People are having a 至 ugh time paying their 莫rtgage because household income has gone 十年来负面.

的 problem with the low 莫rtgage rate approach is that it is simply an extension of what we have been doing for the past four years 至 solve 这个crisis.  的 美联储和银行体系 造成了这个问题,现在我们允许他们解决吗?由于这些可怕的政策,房地产市场的行动是如此的不明智。水下的抵押贷款很可能是自有品牌的抵押贷款,这些未来的计划将无济于事。这就是为什么今年夏天抵押贷款利率低得离谱,购房动机非常慷慨,而加州等高价市场的销售却下降了,因为失业率仍然高于23%。

联邦基金和抵押贷款利率

联邦基金和抵押贷款利率

低利率并不是这个市场的新活动。这是系统已知的。现在有人在争论:“现在买房比租房便宜!”可能就是这种情况。但是,您需要长时间保持舒适状态,因为在未来的几年中您不太可能看到任何升值。这些人为的低利率是危险的,使该国沉迷于不可持续的事物。随着欧洲与债务危机作斗争,这种情况可能会持续一年左右,但由于我们也有债务危机,因此不要以为我们也陷入困境。正如我们指出的那样,如果抵押贷款利率甚至升至40年的历史平均水平,谁会以您的虚高价格购买您的房屋?没有迹象表明家庭收入会增加。因此,您要么需要降低价格,要么就简单地继续居住在您的入门小房子中(尤其是对于 加利福尼亚州)。相反,这些低利率可能会稳定市场,使家庭收入与调整后的房价更加一致。  A place like 加利福尼亚州 will simply 莫ve lower inch by inch as people regain sanity from 这个bubble.

一些人一直在争论租金在飞跃增长。这不是真的。根据财政部的数据,去年洛杉矶的租金上涨了1%,实际上在上个月有所下降。我认为,鉴于最近两个月出现的当前问题,租金将面临更大的下行压力,尤其是如果 影子库存 被推向市场。

洛杉矶两居室的公寓租金似乎徘徊在1800美元左右(一居室为1200美元):

租金

资料来源:Rentilly,来自Craigslist的数据

我发现上面的数据很有趣,因为租金需要从每月的螺母中扣除税后,没有补贴。这是超过一半的 加州人 可以真正负担得起。水下有200万 加州抵押贷款持有人,看来许多人可能会做得更好。没有错。

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97个回答 至 “低抵押贷款利率的金融警报呼吁–美联储继续人为地降低抵押贷款利率,以使银行同盟的影子库存价值不断膨胀。”

  • 的 ones who really suffer with these low rates are the 储户, people who have done everything right, have not taken big risks, and judiciously 保存d and lived within their means. 的y get penalized on their CD’s and safe “investments”.

    • 恩佐·米莫(Enzo MiMo)

      唐’t worry, Ben Shalom Bernanke and Lloyd Blankfein 关心 just as much about the good egg 储户 as they do about their elite cronies…确实,每次国会要求他们时,他们都会说“care”… 🙄

    • 我就是其中之一“savers”,而您对储蓄的可悲兴趣是正确的。但是,我仍然有抵押贷款,我想我还可以利用疯狂的机会,然后将利率固定为3.25%的15年期。一世’ll会每月支付$ 1600,并且应该在10年后还清。我没有’t繁荣了这个经济,除了我自己的财务状况之外,我别无选择。一世’我只是去兜风。

      • “数以百万计的人的储蓄将消失”

        http://www.youtube.com/watch?v=aC19fEqR5bA&feature=player_embedded

        国际银行家界目前对如何通过巨额主权债务解决通缩萧条的情况感到恐慌….

        扭曲操作是伯南克主席在欧元土地倒塌之前重新装上量化宽松火箭筒的最后一口气。

        因此,纸质PM会重估至其适当的价值,而物理PM几乎无法以任何价格获得…

        如果有人认为美元贬值是’在2013-2015年的成绩中,他们最好用尽所能利用的杠杆购买RE。

        另一方面,在至少一代人的时间里创造就业机会不利的情况下,您将如何为该可再生能源支付费用,特别是如果您需要将3-5年的工作地点迁移到可提供任何工作的地区?

        哦,还有婴儿潮一代,感谢常春藤联盟对银行家的黑手党统治以及兄弟般的兄弟礼貌主义者的支持,您的公正报酬差不多到了!

        *冲洗*

  • 发表在这篇文章中的科学,统计和思想确实令我吃惊,但它既简洁又简洁,…哇。当然,即使完全察觉,该信息还是非常可怕的。两个小点只能添加两个细节。首先,再融资计划的目的是解决股票/银行账面价值,但更重要的是,目前,这给五大银行带来了巨大而轻松的抵押贷款费用!目前,他们的财务程序费用正在下降。那平常但现在缺少的东西“easy”目前华尔街银行股票价格的暴跌充分说明了资金的枯竭。
    在一个相关的主题上,考察一下自2000年开始的制造工业所遭受的灾难,此后每年都是负面的,工厂关闭,它们为买家提供了很多轻松的钱,而且首付很低:但是潜在信用的巨大问题购买者(工作问题以及不断上升的费用和生活成本)。通常,’在向上移动的买家开始的地方,也许仍然应该如此。低利率没有’•在2000-2011年期间保存所有制造的房屋/社区。加利福尼亚州是一个人口众多的州,要找到有关其是否拥有比其他任何地方更多的制造房屋的统计数据,以及过去十年中那里发生的事情(它本来应该具有轻松的信贷爆炸性增长,而不是持续增长),这可能很有趣。缩小)。我想知道是否所有这些加利福尼亚制造的房屋社区都设有止赎房?同上,内华达州和凤凰城;如果是这样,谁拥有所有这些纸? Conseco在90年代进入泡沫式积极的过度融资制造房屋’s并最终在一组向下转弯中完全断裂(2002年);也许这在放贷领域为放贷者提供了教训?

    • 只是从我脖子上的Castaic树林中随意观察。附近有三个已建成房屋的社区,都被抵押品赎回权所包围。反过来,这实际上是在杀死HOA,并以严重高的HOA费用或HOA的全部损失威胁那些抵押能力良好的居民。这意味着现在要处理的HOA的大量账单和维护必须单独处理,也要承担更多费用。

  • “如果美国人曾经允许银行首先通过通货膨胀然后通过通货紧缩来控制其货币发行,那么将在他们周围成长的银行和公司将剥夺人民的所有财产,直到他们的孩子无家可归地醒来。他们的父亲占领的大陆。货币的发行权应从银行手中夺回,并归还国会及其所属的人民。我真诚地相信(拥有货币的发行能力的)银行机构对自由的威胁要比常备军更为危险。在建立美国银行(汉密尔顿的外国制度)时,我对这些机构的热情是如此热情和开放,以至于我被试图向公众偷窃的银行贩子部落嘲笑为疯子。” - 托马斯·杰斐逊

    • +1。每个美国人都应该了解银行与美国政府的历史。

      可悲的是,这个主题不仅来自现代教科书,而且我’ve heard that they’我们重写了历史书籍,将安德鲁·杰克逊(Andrew Jackson)描绘成现在最差的美国总统。

      低估了银行家将带领人们进入穷人之家,却不知道他们如何到达那里。并且可能是在印象中这是他们自己的错。

      • 美联储的设立是政府与大型银行之间的交叉。这是那些将政府视为问题的人与将银行家视为问题的人之间的折衷方案。政府倾向于像没有明天一样印钱。银行家倾向于以强化银行的方式引导经济。也不是一个明智的解决方案。希望美联储在两者之间达成妥协,并有平衡,这将对美国人民有所帮助。一直运作良好,直到我们为白银等货币摆脱了艰难的基础。可悲的是,银行想出了如何以对大多数美国公众来说似乎很神奇的方式加入美联储的政策。包括我自己。我承认我没有看到HB博士多次指出的基本缺陷。格林斯潘(Greenspan)和宽松货币在一段时间内效果很好。迟早有人必须支付账单。
        账单到了。

  • 令人着迷的是,洛杉矶两居室的公寓租金约为1800美元。同样的$ 1,800可替代$ 300,000贷款(购买2 BR公寓)的每月PI $ 1,433。两者之间的差额为367美元(介于1,800美元和1,433美元之间),加上另一个估计的每月360美元的税收减免(按揭的利息部分),总收益超过700美元/月(不是确切数字,但大致来说)。看来700美元(或类似的金额)足以支付HOA费,物业税,维修费,PMI等。此博客的许多直言不讳的读者很可能会不同意,因此以下问题针对他们:低于$ 1,433的PI是否需要走出$ 300K的贷款才能使购买2 BR公寓变得更具吸引力,而不是支付$ 1,800的租金(请注意:我的问题不是价格是否会进一步下跌–取而代之的是,租金必须上涨多少,PI必须下跌多少,以使您值得作为银行的债务奴隶而不是继续为房东奴役)?

    • 罗宾 $1800/month rent can get you a 不错 2 bedroom apt in many of the beach communities. Try buying a condo for 300K in those same neighborhoods…ain’不会发生。要以该价格购买公寓,您需要替代一个不太理想的城市。随之而来的便是更长的通勤时间,更多的犯罪,更糟糕的学校等等。

      公寓通常只是房屋阶梯的第一个拧紧的地方,人们将在这里住上5年左右,然后再升级为房屋。如果地平线上没有升值(甚至房屋多头会同意这一点),那么租房就更有意义了。您拥有灵活性,无法保证赢得价格’继续下去。如果我现在要买东西,那将是一个我可以长期居住并在其中感到幸福的地方。

    • (note: my question is not whether prices will fall further –取而代之的是,租金必须上涨多少,PI必须下跌多少,以使您值得作为银行的债务奴隶而不是继续为房东奴役)?

      我认为洛杉矶地区的价格将再下跌5年,尤其是那些跌势缓慢的地区,因此请等待5年,然后跳入。如果您今天在该公寓上支付300K并可以以更高的兴趣购买5年225K…我说价格肯定会下降到96到99,并且按照我们的速度,在连续五年下降之后,它们会长期保持平稳,因此…我只希望您的工作稳定。我想念加利福尼亚的天气,但是’s about all I miss.

    • 罗宾,看来您激起了$%&#风暴。但我认为您提出了一个很好的观点。即,在某些地方和某些价格点,现在购买要比租房便宜。因此,即使该位置再下降一两年,您现在失去的所有损失就是机会以后再购买便宜的东西。

      One potential downside, however, is that jobs are not very secure right now. So if you buy now and then are forced 至 莫ve 至 get a job in another city, 东西 could get sticky.

      • “One potential downside, however, is that jobs are not very secure right now. So if you buy now and then are forced 至 莫ve 至 get a job in another city, 东西 could get sticky.”

        是的,全部说明….

        当然,会有被困的债务所有者(和他们绝望的地产)被困在绝地的头脑中,欺骗他们的牙齿,和/或指望泡沫引起的精神错乱返回,但未来将取决于收入。

        是的,将有最高的5%可以购买“deals” on RE –在多代人的屁股上跳枪–但作为其中一个幸运的人之一,自愿成为一个税是一个好主意吗?“The Moonbeam State”?

        我觉得’关于它,除了好运以外,不多说了…

        检察官出来!

      • 只要您可以将其出租以获得正现金流量,它就不会太粘…。如果你不能。那么您超额支付。是的,被房东糟透了(我和我父亲尝试过,每月1300美元+现金流量很低’t worth the hassle.)

      • 亨利E:
        商定,住房与工作保障和失业有关–但对于有两个收入(丈夫)的人来说,这似乎并不是一个坏时机&妻子),并且两人的工作都相当舒适。如果我们错过了这个冬天的季节性下降,我们可能不得不再等一整年才能看到下一个下降。

        我还不完全清楚,如果通过美联储行动削减抵押贷款利率来抵消每次降价,房价将下跌多少。在最坏的情况下,假设在接下来的几年中出现两次双底衰退,那么将30年期固定利率下调至2%(今天的一半)是否太不现实了?’s rate) by Fed’未来的行动?我不 ’无法理解当房价每下跌一次就迫使抵押贷款利率下降时,房价如何必然下跌。 Isn’这就是HBB博士的观点’s post above?

    • 为什么等一下

      那里’我们进入这个市场的租金没有上涨的空间。我们’重新计划在2012年底前搬迁。略微提高租金只会加快我们的步伐。我们只是看不到在不久的将来,我们可以用我们的收入负担得起南帕萨迪纳和阿卡迪亚的一所不危房。

    • 扎卡里·施泽尔

      罗宾
      请原谅莫和他的回应方式。虽然我完全同意您的观点。莫的确提出了一些观点,只是证明观点的一种糟糕方法。

      6个月前,我刚刚从费城郊区搬到洛杉矶,而在费城地区,您可以找到30万的住所,并且有通勤的通勤路途,并能负担得起一些东西。那不是’洛杉矶的情况。只需进行快速的zillow搜索即可。然后,根据您的意愿,查看您可以获得300K住房的区域与您希望居住的社区的区域。

      那里 aren’t even any 公寓 where I live (South Bay/Beach Cities) and if I found a place in a 不错 neighborhood, I would be 50 miles inland and have a miserable commute.

      因此,我们出租并等待价格恢复到可承受的水平,以达到适当的收入水平

      • 无需代表我道歉,我必须问你也愚蠢吗?您只是说南湾没有公寓吗?我希望不是因为那之后您所说的一切都会失去所有信誉。

    • 斯巴达人117

      罗宾
      变相的房地产经纪人继续忘记一件事。您的抵押贷款是固定的,而租金不是固定的。我们知道那里有大量未售出的房屋,而且我们知道价格正在下降。我们的租金不固定。房价下跌很可能也会导致租金下降。现在确定人们如何将30年的固定付款与可变租金进行比较,尤其是在萧条时期。

      • 斯巴达,我同意当市场被洪水淹没时租金会下降。

        但是HBB博士的这篇文章的重点是美联储’我们的行为是人为地迫使抵押贷款利率降低,以抵消房价的每次下跌。人们会发生什么’的每月还款额,是由于美联储今后的行动将30年固定抵押贷款利率下调至2%(今天的一半)?猜猜五年的ARM利率是多少?我的猜测是可能下降到1%。美联储会这样做吗?那’6400万美元的问题。您敢打赌他们会这样做,但替代方案太痛苦了:房价将被压垮(消费者信心也会因此下降等)…)

      • 斯巴达人–我忘了补充,当利率降至2%时,拥有30年固定抵押贷款的任何人都会自然地再融资,因此’抵押贷款支付额如何下降。

    • 罗宾:
      您应该考虑维护成本–每年至少1%,并且指望公寓每年下降5%–$15K or so.
      稍微改变吸引力。

    • 罗宾,我在奥兰治县以每月1,950美元的价格租住我的住所(漂亮的新建筑,顶层拐角单元)。我以37.5万美元的价格看过附近的类似公寓。所以我考虑了您的问题。

      我将需要能够以3.5%的首付款(并减少卖方的销售费用来节省交易费用)每月节省500美元的租金,以考虑搬家和拥有。

      我不愿意多付定金,因为我有钱从事比现在支付首付更赚钱的工作。

      以我们的赞赏,我无法证明购置成本的合理性。如果我必须搬家并将其转变为租金,我希望能够为自己的麻烦提供现金流。

      • 房东–看到自己有多保守,等一年或更长时间,直到情况合适,才有意义–等待美联储在明年夏天达到紧急状态–人为地将30年期固定抵押贷款利率降低至3%,这时您可能会希望节省500美元/月。

  • 罗宾

    你傻吗您是否不明白,300,000公寓确实只值15万?为什么有理性的投资者会跳入一个有可能再下跌50%的市场。您是否还不了解,由于非法移民,贫困学校和高犯罪率,洛杉矶完全不受欢迎?此外,您是否不了解那么多HOA’对于普通购买者永远不会想到的事情,例如重新铺设停车场等,我们会收取高额费用。突然之间,业主在HOA费用之外还被5K账单击中。公寓是拥有财产的最糟糕的方法。

    我们生活在一个政府’t和银行控制媒体。您是否不认为失业率确实在50%?睁开你的眼睛和耳朵的人,不要再假装没事了。相对于没有园艺技能的个人的实际收入潜力,直到每个人都接受每罐可乐2美元,参加棒球比赛100美元以及购买简陋公寓30万美元的事实,才是完全不可持续的。

    • 莫 – yes, I am as dumb as a doornail. 让’假设政府和银行控制媒体,并让’还要假设300k公寓确实只值150k。现在,当美联储人为压低30年固定抵押贷款利率时,同一套公寓的价值是多少?’s actions, 至 1%?

      Isn’这就是HBB博士的观点’美联储在上面的帖子’降低抵押贷款利率的行为人为抬高了房价?人为抬高的价格使银行可以安全地退出其要取消的房地产,而其损失要比在自由市场上设定抵押贷款利率时要小(无美联储’s actions).

      一旦银行完成了所有赎回权,自由市场将重新获得自由,利率自然会上升。猜猜30年期固定抵押贷款的历史高利率(例如10%的利率)将对房价产生什么影响… shouldn’我们所有人都在为高利率加油吗?足够高的利率可以在我们的帐户中累积存款,足以支付20%的首付…即使是坏了的时钟也是正确的,每天两次。

    • 不是傻瓜,而是房地产经纪人。互联网上到处都是。

      罗宾,我说如果你是真实的,那就继续购买。你不’t need anyone’的批准。两年后回来,让我们知道您有多少权益 ’我赢了或输了。您可能会损失很多,但是谁知道呢?我们保证不要嘲笑太多。

      我说你很烂,因为你付出了很多努力去说服别人。如果您是真实的,就去买吧。

  • I’我在等待欧洲和中国以及我们其他国家的崩溃“recovery”。然后,也许银行将不得不把一些不良资产移出阴影以筹集一些资金。哦,等等,TARP会再次救助他们。感谢美国政府!

    宁可支付房东的费用,也不愿将资产折旧到银行。至少有一天我可以搬出加利福尼亚。

    • 约翰CPA法学博士

      美国银行已经把那些小狗狗放到空中,就像在得克萨斯州的肉牛一样,牛肉价格便宜。其他银行也将尽快这样做。有样学样。

    • 留意您的退休金。那’实际财富排在最后。很快需要保持各国政府’衍生品支持。

      他们决定何时(不是)“save”退休制度,那么实际上就要结束了。

      • 佩吉(Peggy),其余的(D)&(R)Free Crap Empire™,必须获得“theirs” some way!

        http://www.youtube.com/watch?v=P36x8rTb3jI&

        能够’我们现在只是投票选出最好的傍大款,并且已经投票通过了吗?

      • That time is already here. 唐’您是否读过报纸,养老金将如何导致西方世界崩溃? 401k是每个人都必须去的地方,而我的401k却让人汗流nut背。能够’整个国家都将一贫如洗,没有人可以领取养老金。

        I’m接近使用所有CASH并脱离网格。申请食品券,低收入住房,并按照自己想要的方式花费时间,而不是在仓鼠轮上赚钱,因为有些人在网上冲浪色情片并与他聊天“profits”.

  • 国际货币基金组织负责人警告说,其3840亿美元(合2480亿英镑)的战争资金不足以提供受困国家所需的支持规模。

    拉加德女士说:“基金’信誉和有效性取决于其应对最坏情况的能力。今天,我们近4000亿美元的贷款能力看起来不错,但与脆弱国家和危机旁观者的潜在融资需求相比却相形见pale.”

  • 由于失业率很高,CA房地产面临下行压力。降低利率’t change 这个fact. Jobs will. But the jobs are not there, nor are they anywhere on the horizon.

    在全国范围内,在过去90天内,大约有500万抵押贷款进入了未偿还状态。失业,未偿还抵押贷款以及许多房屋在水下。这是未来几年降低价格的秘诀。

  • 等等等等等等…..记下美国住房30年没有升值的历史!那就是每个人的预言…我们已经十年没有住房升值了…政府将继续改变规则以利于债务人…因为90%的美国人负债累累。将10%的无债务租房者挑逗,将不会获得他们的任何选票。公平吗?一定不行…但是谁说生活是公平的!学习游戏系统,您将脱颖而出!

    • 凯文

      您是否理解美国90%的国家 ’有消费能力。因此,公司不雇用和ho积资本的原因。知道非常艰难的时刻即将到来,我们现在生活在一个可以比另一个人更持久的时代。政府可以做任何他们想做的事情,而不必修改抵押贷款,但如果每天给每个公民10万美元来增加消费,那么无论联邦政府进行了多少修改,越来越多的人将无法支付抵押贷款。

      • 真的是凯文吗? 90%的唐’有消费能力吗?您最近去过星巴克(Starbucks)或橄榄园(Olive Garden)还是在高速公路上坐过数千辆其他汽车–所有购买汽油的价格均为每加仑4美元。作者“就业市场中的游击战术”写道,当就业率为10%时,那么90%的人有工作。因此,从本质上讲,只有10%的人有能力消费。您使平面变得简单而简单。请理解,我并不是说这不是艰难的时刻,只是因为您的评论不合时宜。

    • @凯文(Kevin),我同意具有高收入和现金储备的高FICO租户在地方,州或国家级政府(或美联储)中都不是主要选区。我们赢了’不能在计划或政策方面获得特殊待遇。

      现在,您似乎暗示着将实施旨在提高房价的计划和政策。但是,博士一直坚持工作=住房市场的概念。没有成长’随着就业岗位的增加和工资的相应增长,房价必须继续下降。 gvmt程序只能阻止不可避免的情况。

      您’不真正暗示“gaming the system”=现在购买RE?

    • 更像是连续进行4年,并在某些地区发布了10年价格的三倍。

      您是蹲在750K房子中的那些跳动者之一吗?’t在2年内付款是合理的“gaming the system”?我对那些人的尊敬比吸血沥滤法高出一个台阶,而后者又被称为银行高管。

      • 凯文(Kevin)声称大约4个月前刚刚买了房子,并且正在经历购房者’后悔期在这个时候很常见。它’开始意识到他犯了一个错误,并且正在掌握一切,除了现实之外’围绕着我们。

        所以请给他一点点放松。除非涉及实际事实。

      • It’s almost 2012…大多数主要城市的价格都已回到2002年的价格,甚至在某些地区甚至更低。那’十年来没有住房升值…2000年至2006年间房屋价格翻了三倍… done with.

        让’s说房屋应该每年升值1%…所以我们应该比2002年价格高出10%…如果我们从2002年开始只是正常的升值。如果我们回到1996年,那时大多数人认为住房负担得起…房屋本应升值幅度最大。从1996年的价格开始,升值幅度至少为15%。然后,当您考虑到抵押贷款利率当时接近9%…

        我们已经快要花15年以上的时间每月付同样的螺母来抵押。我们的房价已经和十年前一样…当借钱这么便宜…如果您确信自己可以继续工作,那么负债的下行风险很小。

      • 直到2007年,住房在许多方面都为月球投篮。这些部分下降了4年– longer in ohters.

    • 嗯我认为你’对席勒不熟悉’的工作。从1907年到1942年怎么样?

      http://www.ritholtz.com/blog/2008/12/classic-case-shiller-hosuing-price-chart-updated/

      还是以目前的速度从1907年到2015年左右?

      关于债务人的救助,有很多问题。首先,美国破产了。第二,我不’想不到您意识到那里大约有1/3的房主根本没有抵押。由于房屋拥有率约为66%,即使我们有钱,这也使债务人处于明显的劣势。

      当然,它忽略了一个简单的事实,即金融业没有’想要你摆脱债务。那’是游戏的全名。

    • 哪里有牛肉

      凯文“写下历史上美国房屋30年没有升值的时间!”您知道旧的免责声明…过去的表现并不代表未来的结果。

      在泡沫时期,可再生能源行业的一个著名行业之一是自大萧条以来,美国房屋价格的中位数每年都在上涨。基于此,房屋价格将如何下降?我们不仅看到它们坠落,还坠入一个巨大的燃烧残骸球。

      显然,政府正在尽其所能保持价格上涨,’不起作用。他们只是在延迟不可避免的情况,并将此混乱拖延到比所需的时间更长的时间,这实际上最终可能更加有害。

    • 吉姆·阿特劳

      回顾一下房价在几年内翻了三倍的历史时刻!一世’m not saying it’持续了30年(顺便说一句,’湾区的价格远不及2001年,因此“最近十年没有升值” thing is clearly not statewide if at all), but a lack of historical 先例 on the predicted downside corresponds 至 a clear lack of 先例 on the way up.

      • SF湾地区2001年价格附近没有?请提供资料;我叫BS。也许在某些高端地区,但不是整个海湾地区。一世’我们见过2000年及以前的房屋。

        根据上个月’Case-Shiller数据显示,HPI为132.0。 1月1日为131.2。是的,过去十年来,我们在旧金山湾区的零升值。

        请弄清事实。

    • 我的良心赢了’让我玩系统–

    • 10年没有升值?

      每个人都夸大其词,但您必须是一个夸张的茶霸,这种夸张的东西太奇特,以至于它是真实的谎言!

      最多,我们已经有6年了,在大多数泡沫市场中,有4至5年的时间没有对降价进行升值。

  • 格雷格在洛杉矶

    我刚刚从我在洛杉矶北部郊区租的房子搬到了另一间出租房子,因为房东将租金从1850美元提高到1900美元。然后,房子以2050美元的价格租给了一个新的租户。

    我不能’无法理解失业率处于历史高位时租金将如何上涨。

    我也一直在寻找买房子。我们正在使用的房地产经纪人告诉我们,租金上涨了,因为被取消抵押品赎回权的人在居住了1至2年之后没有支付房租就被现金充裕。

    这就解释了租金价格上涨。

    不幸的是,那些在泡沫时期通过超额支付使我们陷入困境的人现在正在通过提高租金率以一种新的方式使我们陷入困境。

    不过,我对此并不感到太苦,那些傻瓜正在以一种新的方式搞砸自己,每年为我拥有的同一件东西多付2400美元。

    • 谢谢您对租金上涨的解释,但我确实感到有趣的是,房东对追逐租户的狂热更感兴趣,而不是抓住一个显然可以管理自己的财务并可靠地支付租金的好租户。

      这就是我所经历的:Boomer房东不加思索地提高租金,而第二次世界大战一代的房东则以聘请好的房客为重,他们会在不提高房租的情况下出租和照管物业。

      〜其他

      • 传闻,我多年前从费城的一个人那里租来的。他拥有自己居住的一块褐砂石,另外一块又细分为他租用的公寓。华丽的老建筑与旧的大理石休息室,古董电梯,巨大的古董镜子。真的是一个出租的好地方。无论如何,他在第二次世界大战后买下了它,并拥有了几十年。他可能至少在市场上处于20%至25%的水平,并且知道这一点,因为他会嘲笑人们为房地产支付的价格以及为达到收支平衡而需要的租金。他的大多数租户都是10岁以上,有些在他的建筑物中居住了20多年。

        当他/我见面时,他知道他可以把它租给任何人,他指出,他从来没有租给学生,并且想要稳定的好人,因为他没有’想要处理1)损害和2)周转。

        我最终继续前进,他去世了,他的妻子在2005-6年卖掉了这座建筑,我认为这几乎是高峰。非常友善的人,很高兴认识–而且您绝对是正确的,他通过精心选择租户并保持良好的房东(而不是虚假的/小毛病的高速周转业务)来最大程度地减少维护和周转,从而随着时间的流逝获得了利润。好房东看好房东,好房客看好房东–两者都是值得的。我认为,在整个房地产繁荣时期/每个人都需要拥有自己的戏剧,人们忘记了这种关系,可以接受租金和经济决策,而不是生活失败的二元迹象。

      • 这个Boomer房东不’做到这一点。我是由二战一代抚养长大的。爸爸和房东。请不要’不能一概而论地概括我们所有人!

      • 里安农:

        尽管您是这一代的显着例外,但不幸的是,绝大多数的Boomer恰恰相反。

        Thus 我不’看不到有关Boomers即将消失的概括。

        请继续区别自己,这是一个例外。

        〜其他

    • 唐’他们必须还钱吗?我想我很幼稚。

  • Not 至 o many folks (outside govt/Wall St) have figured out a way yet, 凯文given that they’重新付款给银行为他们保留钱。

    也许他们像我们一样,不要’不要将政府视为控制权下的无所不能的行为者,而可以运用无穷的技巧。

    • 美国人表达了对美国政府的历史消极态度:

      主要发现:
      82%的美国人不同意国会处理其工作的方式。

      69%的人说他们对政府的立法部门几乎没有信心,这是历史最高水平,而2010年为63%。

      57%的人对联邦政府解决国内问题几乎没有信心,甚至超过了2010年创下的53%的历史高点,大大超过了43%的人对政府解决国际问题没有信心的43%。

      53%的人对寻求或担任民选职位的男人几乎没有信心。

      美国人平均认为,联邦政府每纳税一美元浪费了51美分,与一年前相仿,但大大高于十年前的46美分和三十年前的平均43美分。

      49%的美国人认为联邦政府已经变得如此强大,以至于对普通公民的权利和自由构成了直接威胁。 2003年,只有不到三分之一(30%)相信这一点。

      哇,有些事情唤醒了牧场上无知幸福的牧羊犬…

      统计数据表明,我们正在接近他们进行的每一次民意测验(只要看看这些图表!!!)。

      现在,.gov出于所有意图和目的都失去了合法性(即使在每次选举中,牧羊人都投票赞成.GOV常春藤盟民暴民)。

      问题是它是和平的还是暴力的(将会出现多少个.gov?)。

      麻烦留给你想象…

      Good luck 月光国家, you’re gonna need it! 😉

      • 伊恩·奥尔曼(Ian Ollmann)

        加利福尼亚距离武装起义还很遥远。革命之所以发生,是因为政府的强权夺走了公民理所当然的东西。加州虽然可能受到企业主的沉重负担,但对它却相当软弱’的公民。愤怒就是’在那里。企业主从不开始武装起义,因为作为生产资本的所有者,他们在混乱时期损失最大。

        我希望在我们在纽约或加利福尼亚看到这种武装起义之前,在德克萨斯州,阿拉斯加或波多黎各发生武装起义。

  • I’我开始听到很多故事,讲述多人居住在房屋中对少得多的人的意义。

    • 那里 is competition in my back alley for recycled trash digging. 的se people don’看起来无家可归。我觉得他们’是我邻居的堂兄兄妹。

  • As always 这个is an excellent and thoughtful analysis but maybe I can add some longer timelines for context and some additional thought.

    如果您要查看历史抵押贷款利率,那么您实际上应该查看过去40年以外的时期。那段时期始于高利率,直到今天’的水平很低。这反过来增加了融资的承受能力,并导致了历史上最大的房地产反弹(商业和住宅房地产),因为价格随着杠杆率的增长而不是GDP和收入的增长,达到了目前的最高价格,而利率是由2007年的利率和非理性投机造成的。

    看看20到30年的美国债券利率可以追溯到1800年代’会发现一个有趣的故事。这些债券的利率很少在1970年代及以后的异常高峰时期超过4%(这只是为了说明背景,世界正在发生变化,我们不再使用黄金支持的货币,但这对长期分析很有用)。您可以将这些债券的抵押贷款定价为类似于我们今天所采用的利率’抵押贷款数据更长。

    另一点是,自1930年代以来,我们第一次与金融危机和通货紧缩作斗争,鉴于预算,我们自1940年代以来首次与高债务/国内生产总值作斗争。我们的住房下降幅度符合甚至超过了严重的萧条措施,因此,在这一时期进行研究很有意义。此时的利率在哪里?坦白说,在1940 / WWII后,这是一个繁荣的时代,但长期以来(几十年)的利率非常低。这是艾森豪威尔抵押贷款在3-4%范围内的时代–问一个60岁的父亲’的抵押贷款利率是’我会听到的。再一次,不能预测未来,很多事情都不同,但是考虑并行性很有用(而且,在此期间的大部分时间里,mtg是标准的20年)。

    • 今天,我们的救济金人数更多了。食品税(EBT)为4700万,监狱,福利,第8节等为200万。大约50%的投票人口与政府的捐赠物有联系,而另一半则由政府支付。这是突破点。没有足够多的人为收集而付出代价。等同于商务>您的管理费用太高,无法获利<你听到当选asswipes两侧吹捧"JOB's"但现实是,工作人员与收集讲义的人一起投票。每一方都选择了相反的群体,他们以50/50的票赞成。所以我们年复一年地陷入相同的骗局。在prio生成中并非如此。我们该如何解决?

    • 杰森·埃默里(Jason Emery)

      苗条的1950年’s and 60’例如,贷方可以安全地借出4%的购房资金,因为借款人很有可能偿还贷款,而美元贷款在偿还时具有相同的购买力。

      今天,情况并非如此。与1971年之前不同,尼克松总统削减了美元和黄金之间的最后一条纽带,现在他们可以创造无限量的美元,而且他们当然会这样做。

      当经济最终好转并开始再次增长时,美联储将无法撤消其资产负债表并避免高通胀。他们的最新计划是购买支付2%利息的10年期美国国债!!!他们将如何在不造成重大价值损失的情况下卸货?

      实际上,这可能是一个有争议的话题,因为这种纸牌游戏很少或根本没有。他们只是在大量电子产品上走动,赚钱。他们确实对下一步该做什么完全迷失了,只是抓紧了稻草。

  • W-2工薪族是奴隶

  • It is pathetic 至 see that the Fed is clearly out of options by targeting already record low interest rates in a last-ditch effort 至 stop housing prices from finding their natural price. 让s think 这个through…
    在过去十年中,许多州的房屋价格没有上涨。
    在过去十年中,收入一直停滞不前。
    通货膨胀吞噬了储蓄,并导致商品价格飙升。

    美联储认为,将利息支付降低1%,将使消费者更有可能决定现在是时候在房地产市场上进行六位数的赌博了!变得真实…

    http://www.thecashflowisking.com

  • 约翰CPA法学博士

    说到乔布斯,加利福尼亚是流失到中国的第一名。
    。加利福尼亚州
    >净工作变动:-454,600
    > Jobs lost: 519,000
    > Jobs gained: 64,300

    根据EPI的数据,加利福尼亚州已经失去了将近五十万个工作岗位。像得克萨斯州一样,其中许多都在计算机和电子零件行业中流失了。此外,全美20个受灾最严重的地区中有8个在该州。

    Congress and the Administration are not doing much about 这个situation. Vote them all out of office.

  • 我今天和经纪人谈过,问人们如何在我附近的洛杉矶购买120万和130万美元的房屋?他说,几乎总是将其降价25%,然后再进行一次7年期的仅利息的巨额贷款。因为我的邻居很富有,但它的首席执行官不富有,但工作的职业也很富有。

    因此,它向您展示了人们如何仍在努力进入洛杉矶的房子。

    I have been looking for investment properties in good neighborhoods of LA, and there are none, you will literally just be pissing your 钱 away. Better off buying the vanguard REIT at 这个point.

    • Wow, so 这个means we’在未来的几年中,将继续存在稀土问题。我可以’理解为什么人们如此疯狂地过度购买房屋。

    • 反诺斯替教派

      杰森:

      现金充裕,有地位意识的傻瓜…他们将被消灭。

      在顶级企业中,条件极具竞争力。工资是给年轻的上班族的。有数千名中东和中亚/东亚博士’谁会处理数字并进行元分析的费用要少得多。这些白痴在赌博,如果他们的肉汁火车在几年内干ries了,他们就可以将McMansion卸下。爱因’t gonna work.

  • 是否有人对美联储可以人为地将利率维持在低水平有任何想法?看来我们已经踏上这列火车多年了(2001 –2011)。我认为有钱人最终会给货币成本带来上行压力。我确定我缺少了一些东西,但我的econ 101却让我失望了…

    • 这个’t Econ 101了。美联储和财政部正在使用衍生工具。因为他们对经济的了解’t worked, they’我不得不提出一些新的东西。那就是通过衍生品最大程度地发挥杠杆作用。不幸的是,这一次又一次地证明了’也不行。但是它可以买一些时间。

      那里 was an 文章 I mentioned recently which pointed out that they are using about $300 Trillion in interest rate derivatives 至 keep interest rates low. That will work, until it doesn’t,就像衍生卡片在2008年使影子银行系统崩溃一样。

      以便’这是美联储如何能够保持低利率信心的秘诀。再加上其他地方的普遍恐慌,导致人们购买短期国债,而您’我将理解为什么美联储会放弃长期的短期利率。

      如果你’我一直在关注新闻,你’上周,蒂姆·盖特纳(Tim Geithner)将会在欧洲提出同样的建议。那里的财政部长用铁路将他赶出了城镇。然后,随着崩溃的临近,他们感到恐慌,并且现在正在这样做。

      银行家会告诉你,所有结果都净为零,所以’没有风险。不幸的是,这假设每个人都在应有的情况下付款。在崩溃中,有些可以’t,整个事情开始崩溃。贝尔·斯特恩斯在2008年的失败就是证明。

      不幸的是,主流经济学家从来没有对现实情况给予过任何关注,而且离他们还有多远。所以他们真的是避风港’知道什么’会持续下去,或会产生什么影响。

      至于能持续多久,没人知道。明天可能会崩溃,或者他们可以把罐子踢得更长一点。我的猜测是一年多一点,但是’s just a guess.

      关键是,这场危机以更大的方式不断爆发。 3年前是金融系统。现在它’s Sovereign 债务. 那里’没有比这更大的东西了,一旦这一切发生,那么事情将遭受严重打击。

      我强烈建议您明智地利用时间。尤其要避免债务。

      • 感谢那个Questor。我有一些问题。我相信衍生工具不过是押注将来发生的事件。如果这是真的,那么与美联储打赌的另一方是谁呢?第二个问题是,这对债务人有何不利?我认为,当利率调整回真实的货币成本(利率风险)时,只有放款人会受到伤害。我想念什么吗?

      • 我不知道如果利率小幅上涨会怎样。从标称值的.25%到.5%?这将高于大多数其他发达经济体’利率,因此会降低美国的商品成本。天然气和食物将变得人们负担得起,因此,我们可能会看到消费者支出增加。再加上一些好的政策,为失业者提供更好的再培训计划,我们可能会康复。如果我们接受现实并说新常态与旧常态不同,那就更好了,我们’d恢复更快 –人们将获得低薪工作,但生活成本将与这些工作保持一致。当然,对于某些银行而言,生活将变得艰难,但是快速国有化和资产剥离将解决这一问题。除了共和党人会尖叫社会主义之外,民主党人太胆小以至于不能抵抗他们。

      • @什么?

        我不’t know. I’我不确定是否有人这样做,因为问题之一是这个市场仍然没有’t透明。可能是AIG(和以前一样),其他一些银行或其他人。这里缺乏透明度是问题的一部分。

        就债务人而言,’不清楚你的意思是谁。是衍生品还是住房?在衍生产品中’真的很糟糕。通常意味着该机构无力偿债,

        For housing, forget about it. 那里’房主绝对不可能获得免费住房。将会发生的情况是,仍将欠抵押贷款,但是现金将更有价值。因此,那些有抵押的人最终将花费宝贵的现金购买折旧资产。

        @LAer:

        是的,最好接受现实。但这不是负责人的既定目标。它’不论银行付出了社会上的财务或道德代价,都应保持银行的一切费用。

        换一种说法, the goal is explicitly not 至 create a better society. It’建立更好的银行体系,并为美国社会带来好处。

    • 伊恩·奥尔曼(Ian Ollmann)

      由于联邦储备银行只能印钞,因此可以将利率保持在所需的最低水平。利率可以’显然,它不会变成负数,因为那样的话,人们会随意提取大笔贷款来收取利息。在某个时候,可以向经济中借出太多钱,以致流动性可消费货币的供应量如此之大,以至于与其他事物相比,它的价值开始降低,而我们则经历了通货膨胀。但是,没有任何事情可以像过去那样阻止美联储在此之前借钱。

      这一切如何运作?现代货币理论(MMT)提供了一种教育视角,您可以阅读全文。 (请注意,虽然MMT的大部分是基于一些相当明显的事实的基础数学,但MMT使用者开始使用所获得的洞察力提出政策建议时会遇到更多麻烦。)MMT始于我们的钱确实是只是纸。它没有任何赋予它内在价值的东西,只是我们说它具有它。黄金在某些方面相似,因为它’的价值主要基于我们对黄金价值的认识,而不是基于’工业用途的内在价值。区别在于,尽管世界上黄金的数量相对固定,但美联储可以印刷任意数量的纸币。这称为法定货币。

      那么,鉴于美元的价值基本上是任意的,而政府可以印刷多少美元,也可以印刷多少美元,它应该印刷多少?基本上,这种想法是,闲置在存钱罐中而没花在银行帐户中的死钱并不是很有趣。这笔钱可能会在30年后仍未使用。它也可能不存在。人们打算很快花掉较少的流动资金。流动货币的供应必须足够,以便企业可以在需要现金来发薪水或建立新工厂时获得现金,但所增加的现金流却不能使价格上涨。因此,政府应印制足够的资金以避免流动性紧缩。

      请回想一下2008年的情况,我们的流动性紧缩,因为大部分可用于借贷的流动资金的持有者决定不再安全放贷。突然之间,GE和福特等一些本来就健康的大型公司’筹集新的资金来偿还旧债,似乎一堆本来不错的公司会因现金短缺而不必要地破产。美联储介入,将利率降至接近零,这使银行放贷的成本大大降低。 (巴菲特还借给了通用电气,福特也得到了一些政府’t贷款担保。)流动性返回市场。人们得到报酬,真正的灾难避免了,主要是to的声音。

      这些天,我们遇到了两个问题:

      1)利率可以’不能再降低了,因此美联储不得不转向越来越多的奇异方法来为系统增加资金,例如购买股票(QE)和买卖债券,以使某些债券收益率甚至更低(扭曲)。

      2)随着您注入越来越多的资金,涌入系统的资金的影响变得越来越小。它开始变得像“pushing on a string”

      3)我们现在面临一个长期的问题,即金钱变得内在地变得太宝贵了。它本身就是一种投资。人们持有它是为了它所代表的机会价值。这是对不确定性的对冲。这是通货紧缩时建立财富的一种方式。它是对另一场流动性危机的对冲。所以,人们赢了’花它。如果立即面临通货膨胀的威胁,人们会理解持有现金会使他们付出代价,但事实并非如此。’似乎是。实际上,美联储将流动性注入系统中,并且大部分只是冻结。

      问题是美联储’宽松的货币政策导致大坝后面积聚了大量的水(雪泥?)。当人们终于开始花钱买东西,大坝破裂时,美联储将无法足够快地将钱从经济中撤出。因此看来,当复苏终于到来时,我们正面临着严重的通货膨胀。为了避免由于通货膨胀而迅速贬值,任何仍待在场外的胆小钱都必须花掉。

      MMT-ers会告诉您,从系统中提取资金的方法就是对它征税。这是缓慢且不受​​欢迎的。美联储也可以出售’的量化宽松和扭曲投资,但其中只有这么多,而且与我们的法定货币不同,它可以’t print 莫re.

      • 伊恩·奥尔曼(Ian Ollmann)

        福特实际上早在2008年之前就已经借了很多钱,因为他们预见到了麻烦。这使他们摆脱了破产。那年三巨头中的其他两个破产了。我实际上是在谈论他们为建造环保型汽车而获得的贷款担保,这是本周游击队的一部分。

    • 谢谢你,伊恩。但是,我不清楚如果我们开始出现严重的通货膨胀,为什么利率不会上升。

  • @ 瘦,关于您的周到分析,我有一个问题。我的印象是,您所说的利率是按揭期限较短的抵押贷款,而不是固定利率的抵押贷款。我相信我读过某个地方,折旧前时代的平均抵押贷款约为10年。我还认为这不是固定的,但银行每隔多年就会要求借款人进行再融资。他们会打电话给您,您将不得不获得新的贷款或支付未偿还的金额。这将利率风险从银行转移回了借款人。我对此并不乐观,但这就是我所记得的。不是这样吗?

    • 不知道这是否会张贴在那里’已经是另一个了,但我’老实说,我不确定mtg融资是如何从1800年代发展到现在的。您可能会获得此信息,但它可能不如您想像的那样有价值,因为我基本上引用长期债券收益率而不是直接抵押。这样一来,您就可以将当前或历史利差取回整个期间的各个级别的现代抵押贷款,以查看其实际情况(除非在某个时间点发生直接影响事件,否则利差随着时间的流逝保持相当恒定)…如今,也没有针对房地产房地产的非机构次级抵押贷款或类似的私人贷款)。我认为问题较少‘type of 债务’超出预期的付款/赚取率。老实说,我希望获得20年无风险贷款的8%的利息,在70到80年代我可以得到它(地狱货币市场是十几岁的年轻人)– that doesn’t mean it wasn’这是一个历史异常,这就是为什么我认为在非常长的时期内考虑利率很有用。

      当时与现在的住房相关的一些因素:抵押通常为20年,而当前为30年。房屋是家族财产,世代相传。人们没有’因为需要大量的维护,所以不想要大房子。今天的3卧室2浴牧场房子足以在上世纪初至中期养育5-6个孩子。老实说,看看1940年代至1960年代建造的房屋–相当现代“standards”或更准确地说,期望/权利。

  • 嘿,莫:

    “credability”实际上是信誉。您’d have 莫re if you knew how 至 use spell 检查.

    • 嘿盖尔

      非常有见地的评论。那’代表您的贡献。还有其他想把它扔出去的脑力激荡的东西。一世’d很想听听您对当前市场的看法。我保证您是美国人出售给他的BS经济中数以百万计的人之一。唤醒朋友,我们要谈论的是比错位的元音或拼写错误的单词更大的事情。

  • 回到90年代中期的最后一次住房泡沫破裂’s you could get a 不错 sized house in the Fairfax District/Miracle mile area- big enough 至 start a family- in the mid 400’s。在繁荣时期,这些房屋达到了100万以上。洛杉矶市区的大片房子是500多个,甚至是2个×在合适的地方1个启动器/定影剂。

    如果您65岁以上,您将退休,可能需要出售房屋。在那个年龄,您的孩子与自己的孩子一起长大,可能已经买了房子。如果他们在25-30岁之间买了房子,那么他们在最后一个周期的萧条早期繁荣时期买了房子。如果您需要那所房子来获得退休金,那’不要把它留给孙子孙女。是否有足够的买家以10万(+交易成本,+保险,+财产税)和良好的工作来维持这些价格?而且这些房子大多数都是旧的!您还需要大量的节省用于维修或失业。我只能想象有多少人的房屋价值增加了​​三倍或四倍,他们动用了股本来过他们认为应该得到的富裕生活。他们一定以为自己中了彩票。这将需要一段时间才能实现。

    Oh and 凯文who 关心s if 莫st major cities are at 2002 level pricing…我认为这里的大多数人都在谈论洛杉矶/ OC。

  • 从Trulia:

    此独户住宅位于2011年9月1日,位于加利福尼亚州伯班克的N常绿街1526号,售价为$ 550,000。1526 N Evergreen St拥有2张床,1个浴室和大约896平方英尺。该物业建于1939年。1526 N Evergreen St先前分别在2011年9月1日和2007年4月29日以$ 550,000和$ 350,000的价格售出。相似房屋的平均销售价格为$ 478,619,最近相似房屋的平均销售价格为。 $ 550,167。 1526 N Evergreen St在加利福尼亚伯班克的91505邮政编码中。 91505出售房屋的每平方英尺平均价格为340美元。

    Does 这个recently sold ad make any sense??? This home went up 200K in 4 莫nths and sold??? WTF, it wasn’t even worth 350K.

    • 1526 N Evergreen St.,伯班克
      抄送,您知道那条街是否在Bob Hope飞行区上空吗?

      在我看来,这真是令人讨厌。从图片看来,这是相当不错的翻转。它’s的面积不错(我们’我们查看了钱德勒大约1100平方英尺以下的5栋房屋)。一世’d说这种翻转技巧仍在买家身上起作用。 550美元是陡峭的。

      在我们所在的地区(格拉纳达山),翻转技巧运作良好。我们附近的一所房屋以24万美元的价格售出,并被专业翻转者以35.6万美元的价格卖出并卖出(在出售期间,我曾与两名经纪人交谈)。我的升级量不足5万,但我’我不太确定。 (400平方英尺的新硬木地板。瓷砖厨房。新的厨柜。瓷砖台面。无浴室改进。内墙涂料。仅修剪外墙涂料。后种草,草皮前。)

      10448 Densmore,格拉纳达山

    • @CC:关于几个月前房屋售价为350k,然后以55万美元转售的方法,答案是房屋是在拍卖中出售给全现金投资者的止赎房屋。然后以$ 50-100k的价格将口红涂在这头猪上,然后以$ 550k的价格转售,投资者将差额归还。一世’ve seen numerous “nice”在适合此模具的Redfin上寻找待售房屋。

    • 约翰CPA法学博士

      在伯班克,约有一半的房源过期,因为报价太少(老年人 ’不必出售。出售了另一半,大部分是不良房屋(投资者喜欢的垃圾房)。销量大大低于高峰。人们会换工作等,因此房屋确实会出售。伯班克有各种各样的家居设计。这些房屋不像典型的房屋曲奇切碎机房屋。 20年代后期建造的房屋’有真正的板条,石膏和硬木地板。这些建筑不同于这些中国石膏板建造的轨道房屋。伯班克的许多房屋都采用老生长的红木构架。他们再也不会像这样建造它们了。对于只需要基本住房的人,请尝试Van Nuys或Canyon Country(并享受通勤)。

      • Thanks guys. I hope the buyer has earmuffs, and good air filters 这个place is right under the runway! Crazy, a half million???

  • 唐’不知道前两天是否有人在Yahoo!网站上抓到这篇文章!新闻标题“如何成为百万富翁”…但这是一个有趣的旅程…..这几天似乎所有人要做的就是成为百万富翁,这是他生命中最开始的储蓄…并将其存放在利息为5%的帐户中。

    真的,就是这么简单!当然,没有专门提到在哪里可以找到支付5%利息的帐户…但文章确实说将会有一个“huge increase”到2030年再增加一千万富翁!

    当然,不用说,在大约4亿人口中…占总人口的2.5%…。谁想要下注许多人从他们的百万富翁父母那里继承下来…who make up…wait for it…。@现在占总人口的3%….

    房地产投资?不偷看。股票?好吧..他们确实试图由读者来运行那个…但是像往常一样,没有说的是纽约证券交易所在1999年泡沫高点之下的@ 20%的可悲事实。…而且还没有提及的是,目前正在发生巨大的内幕销售。似乎企业坐拥数万亿现金…并且不愿意将其投资于他们认为正在消退的消费市场…背负着债务和衰落的资产…更好的是,他们只是在赚取的红利之间分配…并把它停在离岸…..

    这就是当我们所有人都在绿色西班牙国家的狂欢中听得很开心时发生的事情…and applauded it like it was Gospel. Standing ovations in Congress 这个conman received.

    那些仔细听的人…2003年指出,艾伦·格林斯潘爵士(Alan Greenspan)实事求是地指出,美联储即将“monetize the 债务”作为解决方案。就在国家周日电视台上“Meet 的 Press.”没有人在听…..well, 莫st weren’t.

    有人在2001年指出,2001年降低利率8次会导致恶性通货膨胀…。这当然是后格林斯潘提高利率的8倍于2000年,试图阻挠代表平衡预算和$ 150十亿盈余的候选人当选。那策略失败了…而USSC必须介入并任命“强盗” /“犯罪”…如此可怕的决定他们那里都不是“Justices”会签名。但确实没有设定“precedent” you see…you do see, yes?

    这是针对普通美国人发动的公然阶级战争的开端。…相当成功,并且有许多愿意的受害者。不太公然的开始是里根负债累累,超过了他之前的所有总统。 …而普通美国人被迫支付的工资税翻了两番…而那些年收入超过80,000美元的人则有一个上限…and still do.

    换一种说法…this “failure”这正是他们的计划:降低货币贬值,使我们陷入无法偿还的债务之中,并使我们的资产及其主权债务对外国债务的价值大大降低。

    快乐?伤心?还是疯了?

    这里’s hoping you weren’计划尽快出售房屋并在适度的舒适度下退休:您需要退出“selfish” and “lazy”在为FICA服务45至50年之后,准备在您附近的SuperWalmart逐渐消逝问候购物者的礼物了吗?

    顺便说说…我写这篇文章时被黑了…。只是以为您可能想知道。

    • Very 不错 post. All the 东西 I’ve been reading about the last few years seem 至 be tying 至 gether. It will not be a 不错 wake-up call for 莫st. I’我会不断调整自己的生活方式。没有有线电视,没有手机,没有陆地电话线。极简主义的生活方式。

      It’的感觉,因为当你不’没有很多东西,那些失去那些恐惧“things”消失了。此外,您可以将多余的钱积蓄在床垫下或银行家无法窃取的家用保险箱中。

      即使废话少说,我’我会按照我的计划在50/55退休…我会的。当然我赢了’没有保险,但是我’无论如何我都会得到掩饰。当然我赢了’t have a job, but I’无论如何都会获得公共援助。面对现实,当您退休时是年薪1,000,000美元还是25,000美元,一天中仍然只剩下24小时。即使是有钱人也不能购买超过24小时的商品,因此一切都相等。

  • 水下约房屋价值的125%。在2005年购买,首付下降了10%,迄今为止一直在尽职调查中付款。房利美或房地美不提供担保的贷款。是否有希望重新点燃?我目前的比率是6%。

    除了走开之外,还有其他有意义的选择吗?

    谢谢

  • 我不’我不知道其他人,但是对我来说,每个月264美元已经用于汽油。

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